Logo GenDocs.ru

Поиск по сайту:  

Загрузка...

Лекции - Внешнеэкономическая деятельность - файл 1.doc


Лекции - Внешнеэкономическая деятельность
скачать (459.5 kb.)

Доступные файлы (1):

1.doc460kb.22.11.2011 00:17скачать

содержание

1.doc

1   2   3   4   5
^

Тема №6. Механизм международных банковских связей и операций





  1. Международный валютный рынок и деятельность банков.

  2. Международная банковская телекоммуникационная система – СВИФТ.

  3. Система платежей в развитых странах мира.

  4. Международные расчеты и их формы.

  5. Валютный дилинг.


1. Международный валютный рынок и деятельность банков.

Валютный рынок представляет собой официальный финансовый центр, где сосредоточена купля-продажа валют и ценных бумаг в валюте на основе спроса и предложения на них.

Валютный рынок обеспечивает:

  1. Своевременное осуществление расчетов

  2. Страхование от валютных рисков

  3. Диверсификация валют резервов. Рассредоточение валют резервов с целью сбалансированного спроса и предложения, на рынке.

  4. Валютную интервенцию

  5. Получение прибыли участниками валютного рынка в виде разницы курса валют.

С институционной точки зрения валютный рынок представляет собой совокупность банков, валютных бирж и других финансовых институтов.

С организационной точки зрения валютный рынок – это совокупность телеграфных, телефонных, телексных и прочих телекоммуникационных систем, связывающих в единую систему банки разных стран, валютные биржи и другие субъекты мирового валютного рынка.

По сфере распространения валютный рынок подразделяется на международный и внутренний.

Международный валютный рынок охватывает рынки всех стран.

Внутренний – национальный валютный рынок в пределах государства.

В настоящее время можно выделить следующие основные международные, региональные валютные рынки:

Азиатский (Токио, Гонконг, Сингапур, Мельбурн)

Европейский (Лондон, Франкфурт на Майне, Цюрих)

Американский (Нью-Йорк, Чикаго, Лос-Анджелес)

На мировых региональных рынках обычно котируются валюты не всех государств, а только наиболее потребляемые участниками данного рынка. Страна-участница МВФ автоматически является участником международного валютного рынка.

Банки, действующие на международном валютном рынке, образуют международную банковскую систему. Эта система регулируется - международной валютной системой – это мировая денежная система всех стан, в рамках которой формируются и используются валютные ресурсы, и осуществляется международный платежный оборот. МВФ представляет собой определенный набор международных платежных средств (свободно-конвертируемые валюты, международные коллективные волюты); режим обмена валют включает валютные курсы и валютные паритеты; условия конвертируемости; механизм обеспечения валютных платежей средствами международного оборота; регламентацию и унификацию форм международных расчетов; режим международных рынков валюты и золота (Лондон); статус международных государственных институтов регулирующих валютные отношения; сеть международных и национальных банковских учреждений осуществляющих международные расчетные и кредитные операции, связанные с ВЭД. Конечная цель финансирования МВС заключается в обеспечении эффективности международной торговли товарами и услугами, в достижении обоюдной выгоды участниками ВЭД.

Основываясь на существующей МВС, банки осуществляют свою международную деятельность, которую принято называть бэнкингом (банковское дело). Бэнкинг в себя включает:

  • Иностранные организационные единицы банка

  • Международные корреспондентские отношения

  • Банковские валютные переводы (транши)

  • Международные банковские кредиты

  • Другие международные банковские услуги

Бэнкинг – это международный банковский бизнес.

Любой банк осуществляет свою ВЭД через организацию международного департамента, заграничные филиалы, дочерние банки и через корреспондентские отношения с отечественными банками.

Международный департамент в данном случае является как бы миниатюрным банком. Он выполняет следующие операции:

  1. Открывает депозиты;

  2. Вкладывает свои деньги на депозиты в других кредитных учреждениях;

  3. Оплачивает чеки против счетов на своих книгах и выплачивает чеки собственных фондов заграницей;

  4. Получает и выплачивает переводы;

  5. Осуществляет трансферт (через себя);

  6. Кредитует местных и иностранных заемщиков;

  7. и другие операции
^

Международные финансовые институты


  1. МВФ - (1944г.)

Задачи: содействие развитию международной торговли и валютно-финансовому сотрудничеству поддержания платежных балансов стран членов МВФ, а также регулирование курса их валют.

  1. МБРР - (1944г.)

Задачи: предоставление долгосрочных кредитов по относительно низким ставкам государственным и частным предприятиям при наличии гарантий их правительств члены банка только члены МВФ.

  1. БМР (банк международных расчетов) - 1930г.

Задачи: консультации и координация сотрудничества центра банков, также БМР проводит различные международные расчеты

  1. Ассоциация дилеров по международным облигациям (1964г.), (Цюрих).

Задачи: разработка правил и стандартов торговли на международном рынке ценных бумаг.

  1. Ассоциация систем клиринговых платежей 1985г. (Лондон).

Координация деятельности межбанковских клиринговых систем

  1. Международная ассоциация валютных дилеров 1985 г. (Цюрих)

Международные работы индивидуальных членов ассоциации дилеров, которая насчитывает более 10 тыс. членов.

  1. Международная компания Европейских банков - (ЕБИК) 1970 г.

^ Банковская группировка. Кредитование внешнеторговых сделок и финансирование международных проектов

  1. Международная федерация фондовых бирж (Париж) 1961г.

Координация работы ведущих фондовых бирж мира
^

Федерация – объединение независимых.


  1. Международная финансовая корпорация – (филиал МБРР) 1956г.

  2. Международное соглашение по экспортным кредитам с официальной поддержкой (соглашение 22 стран) – организация экономического сотрудничества и развития (ОЭСР) о минимальных ставках по кредитам на 2-5 лет и выше для стран с низким ВНП на душу населения

  3. Институт банкиров 1879г. (Лондон)

Профессиональная организация банкиров, которая насчитывает более 110 тыс. членов, занимается обучением и выдачи дипломов, а также распространяет информацию о бенкинге.

  1. Институт международных финансов 1984г.

Организация ведущих кредиторов (около 200 учреждений из 40 стран) “Дитгли” - сбор и анализ информации по заемщикам

  1. Евро партнеры 1971г.

Это международная банковская группировка (клуб)

Кредитование на рынке евровалют, финансирование проектов, управление имуществом и ценными бумагами, а также лизинговыми операциями

  1. Европейская ассоциация рискового капитала

Объединение банков и фирм специализирующихся на венчурных инвестициях, то есть связанных с большими рисками вложения

  1. Европейское финансовое общество 1967г.

Коммерческое кредитование, оказанием банковских услуг, а также энергетическим бизнесом

  1. ЕБРР 1990г. (42 страны-участницы)

Кредитная поддержка стран центральной и восточной Европы при переходе к рыночной экономике

  1. Евро-инвестиционный банк 1959г.

Финансирование Евро регионов в виде долгосрочных кредитов

  1. Лондонский клуб –объединение 600 крупных западных кредиторов

Оформление и переоформление внешних долгов, их реструктуризация.

  1. Парижский клуб – группа главных государств-кредиторов мира (объединяют 19 стран), участвует МВФ и МБРР.

Решение финансовых проблем страны должника


  1. Международная банковская телекоммуникационная система – СВИФТ.
^

Общество международных банковских финансовых коммуникаций

СВИФТ – 1973г. в Брюсселе представителями 240 банков из 15 стран с целью упрощения и унификации международных расчетов, ускорения передачи больших объемов информации при резком снижении вероятности возникновения ошибок.
С конца 1997г. СВИФТ активно использует искусственные спутники земли для связи с сетью банков в разных странах. СВИФТ охватывает более 3700 финансовых институтов (банки, брокерские конторы, дилерские фирмы, страхование компании) из 92 стран. Ежедневный объем информации, передаваемый по сети СВИФТ, составляет около 2млн. сообщений. СВИФТ доставляет сообщение в любую точку земли за 5-20 минут при высокой степени конфиденциальности и надежности.
^
В 1993г. СВИФТ объявило о введении в действие нового поколения финансовых интерфейсов.

Интерфейс – это система унифицированных связей и сигналов, по средствам которых устройство вычислительной системы соединяются друг с другом.

Интерфейс СВИФТ-а позволяет перейти от простой системы одного уровня к много сетевой функциональной системе. СВИФТ стандартную банковскую финансовую информации, которая делится на 7 категорий сообщений (70 типов). Каждый тип ориентирован на максимально полное и точное отражение требований по передаче данных.

Каждое сообщение в СВИФТ-е включает:

  • Заголовок;

  • Текст;

  • Удостоверение;

  • Окончание.

В СВИФТ-е для обозначения валют применяется трехзначный буквенный код – 2е первых буквы означают страну, а последняя – валюту страны. Пример: USD – $ США; DEM – Германия; GBP – английский фунт стерлингов; UAG – украинская гривна.


  1. Система платежей в развитых странах мира.
^
Кроме СВИФТ-а расчеты могут осуществляться также через межбанковские системы, такие как:

  1. Система “Федвайр” – США

  2. Система “Чипс” – США

  3. Система “ШМКС” – Швейцария

  4. Система “СФС-БЯ” – Япония

  1. Федвайр – это система перевода денежных средств и ценных бумаг на крупные суммы принадлежит федеральной резервной системой США и управляется ею.

По Федвайр соединены 12 федеральных резервных банков и работают как единое целое. Переводы денежных средств и ценных бумаг по Федвайр происходит следующим образом: перевод осуществляется в форме валовых расчетов в реальном времени, при которых отправитель средств инициирует перевод. Федвайр является системой кредитных переводов, осуществляет клиринговые операции. Функционирует с 830 до 1830 по восточному времени США.

Средства через Федвайр могут быть посланы только по просьбе учреждения-отправителя (плательщик). Ценные бумаги по Федвайр пересылаются с немедленной их оплатой, при этом переводы ценных бумаг инициируются отправителем и ведут к одновременному дебетованию и кредитованию соответственно счета бумаг в форме бухгалтерских записей и счета денежных средств отправителя и кредитованию (дебетованию счета ценных бумаг и счета денежных средств получателя).

  1. Чипс – это частная, компактная сеть для долларовых трансфертов действующие в режиме “on line” (в реальном времени), то есть время отправления средств в том месте, где находится начальная точка перевода.

Чипс принадлежит Нью-йоркской ассоциации клиринговых палат (начал функционировать в 1971г.), заменил существующий клиринговый механизм основанный на бумажных носителях.

Клиринг (безналичный расчет) – это взаиморасчет платежей по чекам в рамках одного государства.

  1. ШМКС – Швейцарская межбанковская клиринговая система. Она осуществляет окончательные и безотзывчатые платежи в швейцарских франках с использованием средств.

ШМКС является единственной системой, которая производит электронные платежи между швейцарскими банками. Она производит как крупные так и мелкие розничные платежи.

  1. СФС-БЯ – создана в Японии (1988г.) с целью осуществления электронных денежных переводов между финансовыми учреждениями, включая Банк Японии, который ею управляет.

Система работает в режиме “on line”, чтобы получить доступ в системе пользователи должны иметь счета в банке Японии.

Реальный диапазон времени “on line” с 900 до 1700 по Токийскому времени.


  1. Международные расчеты и их формы.

Международные расчеты (МР) – это регулирование платежей по денежным требованиям и обязательствам, возникающий в связи с экономическими, политическими и культурными отношениями между хозяйствующими субъектами и гражданами разных стран.

МР включает условия и порядок осуществления платежей выработанный практикой и закреплен международными документами и обычаями, а также ежедневную практическую деятельность банков по проведению расчетов. Для осуществления расчетов банки используют свои заграничные филиалы, отделения и корреспондентские отношения с иностранными банками, сопровождая открытием счетов “Лоро” и “Ностро”.

Основными формами валютных расчетов ВЭД является:

  1. Банковский перевод

  2. Документарное инкассо

  3. Документарный аккредитив

  4. Расчеты по открытому счету

  5. Расчеты чеками

  1. Банковский перевод – это расчетная банковская операция проводится по средствам направления телеграфов или по почте платежного поручения одного банка другому.

Платежное поручение – приказ банка, адресованный своему банку-корреспонденту о выплате определенной суммы денег бенефициаров (перевода получателю) представителю чека или других платежных документов.
Схема расчетов с помощью банковского перевода




Лоро – это счет иностранного банка в данном банке

Ностро –это счет данного банка в иностранном банке

  1. Экспортер передает импортеру документы в соответствии с заключенным контрактом

  2. Импортер выставляет платежное поручение в банк

  3. Снятие денег со счета импортера и зачисление их на счет “Лоро”

  4. Уведомление (т.е. авизование) банка обслуживающего экспортера об осуществлении операции 3.

  5. При поступлении авизо (т.е. извещение о том, сто деньги поступили на счет) списание денег со счета “Лоро” и зачисление их на счет экспортера

  6. Авизование экспортера о зачислении денег на его счет

  1. Документарное инкассо



Схема расчетов с помощью документарного инкассо


  1. Заключение договора о поставке товара

  2. Отправка товара

  3. Предоставление документов на Инкассо

  4. Поручение на инкассо, т.е. банк обслуживающий экспортера пересылает документы банку обслуживающего импортера

  5. Авизование (уведомление) импортера о получении документов

  6. Оплата документов (выставление платежного поручения)

  7. Передача документов импортеру

  8. Занесение денежных средств на счет «Лоро»

  9. Авизование банка обслуживающего экспортера об операции 8.

  10. Списание денег со счета «Лоро» и зачисление на счет экспортера

  11. Авизование экспортера о начислении денег на его счет. Операции 4 и 9 можно ускорить с помощью телеграфа (телеграфное инкассо)

Инкассо – чистое документирование

Чистое инкассо – это инкассо финансовых документов, когда они не сопровождаются коммерческими документами. Обычно применяется документарное инкассо – это поучения экспортера банку получить от импортера платеж против товарных документов с последующим перечислением сумм платежа экспортеру.

Коммерческое документы в документарном инкассо –это счета, транспортные и страховые документы, приложение к контракту и др.


  1. ^ Документарный аккредитив

Аккредитив (с нем. –«доверительный») – это условное денежное обязательство банка, выдаваемое им по поручению покупателя в пользу продавца, по которому банк, открывши счет (банк эмитент) может произвести платежи продавцу или дать полномочия другому банку произвести такие платежи при наличии документов предусмотренных в аккредитиве.

Расчеты с помощью аккредитива носят название “Расчеты по системе ЛС” (с англ. Letter of credit)

Аккредитивы делятся на денежный и документарный.

Денежный –это именной документ, адресованный банком-эмитентом другому банку и содержащий приказ о выплате денег покупателю в определенный срок.

Обычно для расчетов применяется документарный аккредитив, представляющий собой денежное обязательство банка.

^ Схема расчета документарного аккредитива


1


5


2

3

4

6

7

10

11

8


9



  1. заключение договора

  2. импортер дает поручение банку на открытие аккредитива

  3. авизование банка обслуживающего импортера об открытии аккредитива

  4. авизование экспортера об открытии аккредитива

  5. поставка товара

  6. передача документов

  7. предоставление кредита экспортеру (при необходимости)

  8. пересылка документов

  9. платеж

  10. передача документов импортеру

  11. акцепт документов

  12. в случае кредита импортеру под аккредитив снятия денег со счета импортера




  1. Расчеты по открытому счету

В экспортно-импортных операциях применяются расчеты по открытому счету, при которых продавец отгружает товар покупателю и направляет в него адрес товарораспределительные документы, относя сумму задолженности в дебет счета, открытого им на имя покупателя.

Для покупателя открытый счет является выгодной формой расчета и получения кредита, так как отсутствует риск оплаты не поставленного товара, а проценты за пользование кредитом обычного не взимаются.

В международной торговле расчеты по открытому счету производителя фирмами и их дочерними предприятиями, а также расчеты с брокерами, государственными организациями, при многократных поставках однородного товара, особенно мелкими партиями.


  1. ^ Расчеты чеками

Применяются в тех случаях, что и банковские переводы.

Чеки бывают:

Дорожные;

Расчетные;

Еврочеки.

Расчетный счет – это документ, содержащий отдельный безусловный приказ (чекодателя) банку о выплате указанной в нем суммы, предъявителю (чекодержателю). Оплата расчетного чека производится путем записи по счетам. Чек должен иметь денежное покрытие. В большинстве стран введена уголовная ответственность в выставлении чека без покрытия. Чек может быть авалирован.

Аваль – это поручительство за оплату чека, оформляемое гарантийной надписью на нем.

Чек бывает именной (выписан на определенное лицо); предъявительский (выписан на предъявителя); ордерный (выписывается в пользу определенного лица или по его приказу).

Дорожный чек (туристический) – это платежный документ, используемый как средство международных расчетов не торгового характера. В США, Канаде дорожный чек применяется и внутри страны, для безналичной оплаты товаров и услуг.

Выпускаются в иностранной и национальной валюте, различного достоинства. Изготавливаются на защищенной бумаге, с водными знаками, специальные магнитные надпечатки для электронного учета, нумерации.

Дорожный чек как платежное средство должен иметь как:

    • Наименование – “Дорожный чек”;

    • Наименование банка или другого учреждения, туристической фирмы, (например, Американ экспресс) выпустивший чек

    • Подписи уполномоченных должностных лиц

    • Наименование организации продавшей чек

    • Дата и место выдачи чека

    • Достоинство чека

    • Образец подписи владельца чека, проставленная в специальном месте при покупке чека.

Дорожный чек принимается только от первоначального владельца, образец подписи которого находится на чеке.

Еврочек. Банковская система “Еврочек” создана в 1968г. Для улучшений обслуживания туристов.

В отличии от дорожных чеков, Еврочек выдается банком их владельцу без предварительного денежного взноса, на более крупные суммы и оплачивается в счет банковского кредита до 1-го месяца.

Особенностью расчетов системы Еврочек является прием к оплате чеков от клиентов при условии предъявителя специальных гарантийных карт, выпускаемых кредитными учреждениями евростран и подписание чеков в присутствии кассира.

Гарантийные карты дают возможность их владельца получить карту чеков или оплатить чеком предъявленные услуги в любой стране-участнице системы Еврочек.

К оплате могут приниматься гарантированные картой Еврочеки кредитных учреждений Великобритании, Италии, Нидерландов, Франции, Германии, выписанные в национальных валютах этих стран. В Австрии, Андорре, Бельгии, Дании, Испании, Люксембурге, Норвегии, Португалии, Финляндии, Швейцарии и Швеции – в $ США.

К оплате может быть принят чек, выписанный в валюте, которая указана в гарантийной карте.

Эквайринг

В последние десятилетие физические лица при валютных расчетах широко используют кредитные, дебитные карточки и смарт-карты, получившие общее название пластиковые карточки (пластиковые деньги).

Суть ЭКВАЙРИНГа заключается в том, что банк оказывает услуги магазинам, отелям, пунктам проката автомобилей и др., которые позволяют принимать к оплате пластиковые карточки разных систем и обеспечивать одновременно конвертацию валют.



  1. Валютный дилинг

Валютный дилинг – это высоко спекулятивная операция по купле-продаже банкам валюты на бирже через своих сотрудников-дилеров.

Валютный дилинг включает торговлю валютой как на внешнем так и на внутреннем рынке страны.

Эффективность дилинга зависит:

  1. От объема капитала, достаточного для игры на бирже;

  2. Необходимого информационного обеспечения;

  3. От уровня коммуникаций (информационно дилинговых и краткосрочных тенденций изменения курса валют);

  4. От профессионализма дилера.

К дилинговым системам предъявляются следующие требования:

  1. Предоставлять необходимый объем информации;

  2. Предоставлять технические возможности для анализа этой информации;

  3. Обеспечивать работу в режиме “on line” (в реальном режиме времени)

Распространенной информационно дилинговой системой является система “Reuter”. Она внедрена на ведущих валютных биржах мира и с 1989г. была внедрена во Внешне Экономическом Банке СССР.

Тема №7. Оффшорные операции


  1. Содержание и виды оффшорных операций

  2. Налоговая гавань и центр “офф-шор”

  3. Удобный флаг

  4. Оффшорная компания




  1. Содержание и виды оффшорных операций


Возникновение оффшорных операций вызвано реализацией уменьшения налогов на доходы от предпринимательской деятельности в законодательном порядке. Предприниматель-резидент обязан уплатить налоги с оборота и прибыли полученной от своей деятельности внутри страны и за рубежом. В практике внешне экономических отношений используется принцип минимизации налогов на легальной основе, который положен в основу оффшорных операций.

Оффшорные операции(с англ. “off-shore” – вдали от берега или вне страны) – это законодательная основа международных финансовых и торговых операций осуществляемых предприятиями, зарегистрированными на территории, имеющий статус налоговой гавани, разновидностью которой является центр “Офф-шор”

Оффшорные операции включают:

  1. Консультационные услуги по минимизации налогообложения и выбор оффшорной зоны.

  2. Услуги по созданию и регистрации оффшорных компаний, по открытию банковских счетов по продаже этих предприятий и др.

  3. Услуги по эффективному использованию оффшорных компаний в международном экономическом обороте.

  4. Услуги по управлению оффшорной компании через доверительного управляющего.

  5. Спекулятивные операции по управлению капиталом (валютный дилинг, инвестиции, владение и распоряжение зарубежным имуществом, операции с недвижимостью, др.)

  6. Консалтинговые услуги по налоговому планированию.

В основе оффшорных операций лежит конфиденциальность оффшорного предпринимательства. Во многих оффшорных юрисдикциях (правовая сфера, на которую распространяются полномочия данного государственного органа) приняты специальные законы предусматривающие уголовную ответственность за разглашение конфиденциальной информации для лиц имеющих к ним служебный доступ. Защита коммерческой тайны обычно сводится к неразглашению фактического владельца оффшорной компании. Такая защита обеспечивается путем выпуска использования доверительного управляющего (то есть номинального владельца) оффшорной компании.

Доверительный управляющий – это фактически подставное лицо вводимое в состав владельцев фирмы и занимающее пост директора, но по условиям учредительного договора и устава лишенное практически всех прав.

Конфиденциальность также связана с наличием банковских счетов оффшорной компании, информацию о которых банк может выдать только в случае судебного разбирательства.



  1. Налоговая гавань и центр офф-шор

Налоговая гавань (налоговое убежище, фискальный оазис) – небольшое государство или территория, проводящая политику привлечения иностранного капитала путем предоставления налоговых и других льгот.

Налоговая гавань предоставляет льготы как иностранным так и местным предприятиям. Иногда льготное налогообложение распространяется только на отдельный, конкретный вид деятельности.

ПРИМЕР. В Люксембурге льготный режим для банков; Швейцария Лихтенштейн – для холдинговых, посреднических, торговых компаний; на Багамских островах полное освобождение от подоходного налога.

Законодательство государств имеющие налоговые гавани предусматривают для коммерческих структур полное освобождение от подоходного налога (например: Ирландия, Либерия) или освобождение их от части налогов либо обложение небольшим паушальным налогом (Лихтенштейн, Панама, Антильские острова).

Паушальный налог – это единый налог.

Разновидностью налоговой гавани является центр “офф-шор”.

Центры офф-шор – это небольшие государства или территории расположенные в основном на морских побережьях и в местах развитого международного туризма и проводящие политику привлечения иностранных капиталов и в отличии от налоговых гаваней, предоставляют льготы только для нерезидентов, причем финансовые операции и налоги проводятся исключительно в иностранной валюте.

К наиболее известным центрам “офф-шор” относятся: Белиз, Панама, Либерия, Кипр, Мальта, Сингапур, Гибралтар и штат Делавэр в США.

Центры “офф-шор” принципиально отличаются от зон свободной торговли, так как зоны свободной торговли представляют налоговые и прочие льготы всем предприятиям, а центры “офф-шор” только оффшорным компаниям (то есть нерезидентным компаниям). На рынке одного профиля может конкурировать между собой несколько центров “офф-шор” (например регистрация оффшорных судовладельческих компаний осуществляется в Либерии, Панаме, Кипре и других 30 стран).

Центры “офф-шор” иногда в литературе называются оффшорными зонами, страны создавшие такие зоны приобретают целый ряд социально-экономических выгод; а именно:

    • Привлекают иностранный капитал;

    • Получают дополнительный источник налоговых платежей;

    • Увеличивают занятость местного населения (прежде всего адвокатам, бухгалтерам, секретарям, сотрудникам банков, средствам связи, страховым компаниям).

Отрицательным в создании центра “офф-шор” – то что эти центры служат отмыванием “грязных денег” и проведение разного рода финансовых афер.



  1. Удобный флаг

Режим “удобный флаг” является разновидностью “офф-шора” и заключается в предоставлении налоговых или других льгот для судовладельцев не резидентов.

Удобный флаг – это открытая регистрация морских судов в целях получение дополнительных прибылей от льгот в налогообложение, а также от льгот при освидетельствовании кораблей классификационными обществами.

“Удобный флаг” предоставляют на планете около 30-ти государств. Ведущие: Либерия, Панама, Мальта Багамские острова, Бирма, Ливан, Антильские острова и другие.

Основным критерием при определении регистрации “удобного флага” является различие между национальной принадлежностью компании судовладельцев и национального флага.

Существует комиссия по надзору за режимом “удобный флаг”, которая работает по РОДЧЕРСКИЕ ПРАВИЛА – эти правила устанавливают дополнительные критерии определения “удобного флага”.

К этим критериям относятся:

      1. Государство разрешает регистрацию судов, владельцами которых являются нерезиденты данной страны;

      2. Простота смены региона регистрации флага;

      3. Льготное налогообложение;

      4. Государство заинтересовано (имеющее “удобный флаг”) не использование судна, а лишь в доходах, получаемых с тоннажа перевозимого груза;

      5. Разрешен наем иностранных работников на судно;

      6. Государство не заинтересовано в установлении жесткого национального и международного режима для судовладельца.

Судно и его экипажи несут флаг и национальность данного государства. Законодательство этих стран, с “удобным флагом”, не принуждает судовладельца к соблюдению мировых стандартов социального обеспечения и профсоюзных прав моряков. Режим налоговой отчетности для таких судовладельцев облегчен.

“Удобный флаг” приносит значительный доход стране. Например: на этом режиме Кипр – 22 млн. $ в год; Панама – 40 млн. $ в год.

В настоящее время “удобные флаги” составляет около 30% мирового флота и имеют повышенную аварийность. Например: в 90-х годах около 48% потерь судов составляли суда под “удобным флагом”.

Страны предоставляющие “удобный флаг” в своем большинстве не присоединились к международной конвенции по охране человеческой жизни на море, что позволяет судовладельцам нерезидентам экономить ежегодно около 5 млн. $ на невыполнении требований конвенции.


  1. Оффшорная компания

Коммерческие предприятия созданные в центрах “офф-шор” получили название “оффшорные компании”. Термин “оффшорные компании” не является юридическим термином.

Оффшорная компания – это компания, являющаяся по отношению к стране регистрации не резидентной и зачастую полностью освобожденной от налогов, однако такая компания обязана ежегодно платить фискальную пошлину за это освобождается от налогов.

В оффшорных компаниях ведение бухгалтерского учета и отчетности сведено к минимуму (например: в Ирландии, Швейцарии)

    • в некоторых центрах “офф-шор” ведение бухгалтерского учета отсутствует (Панама, Либерия, Лихтенштейн);

    • оффшорным компаниям предоставлена полная свобода в распоряжении собственными средствами в интересах компании и единственным обязательством для нее является оплата фискальной пошлины;

    • оффшорная компания создается с четко определенными целями:

  1. Сведение уплаты налогов до минимума;

  2. Осуществление специальных бизнес функций профессиональной ориентации (например: “удобный флаг”);

  3. Организация холдинговых компаний;

  4. Создание имиджа (национального, международного);

  5. Приобретение и содержание недвижимости от имени оффшорной компании;

  6. Обеспечение конфиденциальности в создании оффшорной компании (секретность имени владельца и банковских счетов);

  7. Коммерческая необходимость, связанная с обходом различных организаций и эмбарго по отдельным видам деятельности или товаров.

  8. Увеличения эффективности финансовых и торговых операций.

Формы регистрации ОФК определяются наличием в лице двух глобальных правовых систем:

    1. Островной (Англо-Саксонской)

    2. Континентальная (Франко-Германская)

Островская система позволяет регистрировать следующие формы оффшора:

  1. Полное партнерство;

  2. Ограниченное партнерство;

  3. Частная компания;

  4. Публичная компания.

Континентальная система позволяет регистрировать следующие формы оффшора:

  1. Индивидуальное;

  2. Полное партнерство;

  3. Командное партнерство;

  4. ОАО;

  5. ЗАО.

Возможны три вида оффшорных компаний:

  1. Не резидентская компания – фирма, владельцем которой является не резидент. Центральный офис этой компании зарегистрирован в другой стране. Для такой компании вводятся налоговые льготы, но она обязана ежегодно проводить аудиторскую проверку, по результатам которой платятся налоги.

  2. Компания, освобожденная от налогов – не резидентская компания имеет льготное налогообложение, платит небольшую %-ую ставку налога на прибыль, иногда освобождается вообще от уплаты налогов. Ежегодно проводится аудиторская проверка.

  3. Компания международного бизнеса – так же является не резидентской, полностью всегда освобождается от налогов, при этом ежегодно платит фиксированную пошлину. На базе этих компаний обычно создаются оффшорные холдинги. Основной функцией оффшорного холдинга является ведение управления иностранными дочерними предприятиями в качестве промежуточного звена между ними и окончательным владельцем.

Оффшорные компании часто занимаются торговым рейнвайсингом – это процесс движения товаров от постачальника к покупателю, в котором оффшорная компания используется лишь для оформления контрактов и актов.

Материнская компания при этом заключает с оффшорной компанией контракт на весь товар по единой цене, а оффшорная компания заключает контракты на партии этого товара с покупателями в различных странах. Материнская компания при этом получает фиксированную прибыль, а на счету оффшорной компании оседает разница, получаемая от отдельных контрактов, которые полностью выводятся из-под налогового обложения.

Таким образом оффшорные компании занимаются:

  1. Торговым ______________;

  2. Режимом “удобный флаг”;

  3. Создают лизинговые оффшорные компании;

  4. Создают страховые оффшорные компании.



Тема №8. Страхование во ВЭД


  1. Сущность и виды страхования ВЭС

  2. Международное страхование и его институты

  3. Морское страхование



  1. Сущность и виды страхования ВЭС

Сущность страхования ВЭС естественно идентична сущности личного страхования, имущественного страхования, страхование ответственности. При этом сущность страхования ВЭС имеет некоторые отличия от страхования в пределах страны, так как при ВЭС имеют место межстрановые отношения и процесс страхования регулируется не местными страховыми компаниями, а международными страховыми институтами.

Суть отдельных видов страхования ВЭС.

  1. Медицинское страхование туристов. Обычно покрывает следующие расходы туристам:

  1. Больничные;

  2. На перевозку машиной скорой помощи;

  3. На приобретение лекарств;

  4. Уход за больными;

  5. Расходы на транспортировку тела в случае смерти за рубежом;

  6. На репатриацию (“добровольно принудительно”) больного.

Если возраст страхуемого превышает 65 лет, то взимается двойной тариф по медицинской страховке; лица выше 70 лет – страхованию не подлежат.

По медицинским страховкам совершать поездки с целью лечения нельзя, а так же по этим полисам не оплачивается лечение хронических заболеваний, о существовании которых было известно до поездки.

  1. Страхование на случай плохой погоды. Предназначено для страхования коммерческого риска, при этом объектом страхования может выступать, например, полный аншлаг (нет мест) при организации крупных концертно-спортивных мероприятий на открытых площадках, который должен окупить значительные затраты антрепренера (организатор) на их организацию.

Риском неблагоприятного исхода для антрепренера выступает плохая погода, из-за которой мероприятие может быть отменено в связи с отсутствием зрителей и невозможностью выступления спортсменов или артистов.

  1. Страхование делькредере (с итальянского – на веру) – страховая защита от рисков по краткосрочной дебиторской задолженности по поставкам товаров и услуг внутренним и зарубежным заказчиком лично на срок не более 180 дней. Это страхование начинается с момента, когда поставки выполнены, по ним выставлен счет, и они окончательно приняты покупателем и при этом полисодержателю возмещается убыток по дебиторской задолженности, возникший вследствие неплатежеспособности покупателя.

  2. Страхование депозитов. Представляет собой страхование, осуществляемое банками, по которому вкладчикам гарантируется возврат их вкладов в случае объявления банков банкротами. Страхование депозитов является формой добровольного страхования.

  3. Страхование от валютных рисков – страхование от потерь при изменении валютных курсов. Валютный риск наступает в момент поступления выручки на счет экспортера. Степень валютного риска можно снизить, используя 2 метода:

    • Правильный выбор валюты цены.

Валюты цены – это валюта, которая устанавливается на цену товара в контракте или выражается сумма предоставленного международного кредита.

Валюта платежа – валюта, в которой производится фактическая оплата товаров, услуг либо погашение международного кредита.

Валюты цены и валюты платежа могут совпадать, а могут и не совпадать. При этом валютные риски проявляются при изменении за время осуществления (внешнеторговой операции курсового соотношения между валютами платежа и валютами цены). Величина валютного риска связана при этом, с потерей покупательской способности. При этом метод правильного выбора валюты цены в контракте заключается в установлении цены в такой валюте, изменение курса которой выгодно для данной фирмы. Для экспортера такой валютой будет “сильная” валюта, которая может повысится в течении срока действия контракта, а для импортера – “слабая” валюта, курс которой снижается. В мировой практике прогноз движения курса валют возможен, в лучшем случае, с вероятностью не более 70%.

    • Регулирование валютной позиции по контрактам. Содержание этого метода заключается в обеспечении сбалансированности денежных требований и обязательств по заключенным контрактам, а именно: проследить, чтобы контракты заключались в одной валюте и сроки платежей приметно совпадали. Либо при встречных контрактах (контракты экспорта и импорта) целесообразно применение различных валют, имеющих тенденции к противоположному изменению курса.

  1. Страхование иностранных инвестиций. Услуги по страхованию иностранных инвестиций предоставляет международное агентство по гарантированию инвестиций (MIGA), которое является членом всемирного банка и основана 12.04.1988г.

Задачами MIGA являются:

Стимулирование иностранных инвестиций в развивающиеся страны путем предоставления гарантий инвесторам против рисков, связанных с переводом валюты, экспроприацией, войной, гражданскими беспорядками и нарушением условий правительством страны, в которую был вложен капитал, а так же путем предоставления консультационных услуг развивающихся странам с целью сделать их более привлекательными для вложения иностранного капитала.

MIGA при страховании ссуд и гарантий выплачивает пострадавшей стороне сумму ссуды и невыплаченный процент, если невыплаты явились прямым следствием прерывания работы над контрактом. Максимальный размер страхования по MIGA на одном проекте – 50 млн. долларов.

Гарантии обычно предоставляются на 15 лет, если MIGA сочтет это необходимым.

  1. Страхование ответственности владельцев автотранспорта. Объектом страхования в этом случае является гражданская ответственность владельца автотранспорта за возможное нанесение вреда другими лицами при совершении ДТП.

В международной практике страховой ответственности владельцев автотранспорта известно под названием “зеленая карта”. Свое название она получила по цвету и форме страхового полиса.

Зеленая карта – система международных договоров об обязательном страховании гражданской ответственности авто владельцев

Система основана в 1949г. Она гарантирует свободное перемещение транспортных средств в пределах границ 32 государств. По всей Европе “зеленая карта” обязательна. Россия присоединилась к системе в 1997г., на Украине – 2000г. Существует Европейское бюро “зеленой карты”, которая разрабатывает и контролирует правила страхования гражданской ответственности авто владельцев.


  1. Международное страхование и его институты

Международные страховые операции – это система хозяйственных связей между национальными экономиками различных стран по реализации страхового фонда. Международное страхование имеет глубокие исторические корни. Оно зародилось в Англии в 1688г. в Лондоне в Кофейном доме Эдварда Ллойда, где происходили регулярные встречи купцов, судовладельцев, и в последствии страховщиков. Зародившаяся страховая корпорация Ллойда обеспечила, в то время, страхование дорогостоящих грузов (чай, пряности, кофе) морскими парусными судами (клиперами). При этом купцы и судовладельцы поняли, что необходимо так же освидетельствовать и страховать корабли для обеспечения надежности доставки этих грузов. То есть на базе страховой корпорации Ллойда в 1760г. было образовано первое в мире классификационное общество регистрации судов “Английский Ллойд”.

Страховая корпорация Ллойда положила начало международному страховому делу, в котором международные страховые операции классифицируются следующим образом:

  1. Прямые международные договорные операции. Означают, что страхователь одной заключает договор страхования со страховщиком другой страны. Эти операции могут заключаться непосредственно, либо через страхового брокера.

  2. Прямые страхования. Означают, что договоры страхования заключаются через агентские организации страховщика за границей. Эти операции осуществляются, когда отсутствует национальный страховой рынок.

  3. Посреднические страхования. Означают, что договоры страхования заключаются заграничными дочерними компаниями.

  4. Операции международного перестрахования. Это система экономических отношений, в соответствии с которой страховщик, принимая на страхование риски, часть ответственности по ним передает на согласованных условиях другим страховщикам с целью создания сбалансированного портфеля страхования, обеспечения финансовой устойчивости страховых операций.

Перестрахование в международной практике называют ФРОНТИНГ.

Фронтинг – это операция, в процессе которой компания оформляет страховой полис, но риск (часть или весь) передает другому страховщику, который не фигурирует в договорах и чаще всего, остается неизвестным для страхователя. Эта операция сопровождается оформлением, так называемого, ФОРТ ПОЛИСа.

На международном страховом рынке действует множество международных страховых институтов: ассоциации, бюро, группы, объединенные общества, комитеты, союзы, федерации.

Краткая характеристика международных страховых институтов:

  1. Международная организация актуариев (актуариус – канцелярский служащий в государственном учреждении, зародился в царской России) создана в 1895г., Брюссель Штаб-квартира.

На Украине 280 страховых компаний. Правопреемник – “Оранта”.

Выполняемые функции:

а) осуществление международного сотрудничества и координации деятельности национальных актуариев ряда стран.

б) содействие научны исследований в области страховой математики.

  1. Международная ассоциация обществ взаимного страхования. 1963г. Амстердам.

Выполняемые функции:

а) координация, обмен опытом и информацией по вопросам взаимного страхования. Объединяет в себе около 200 обществ из 26 стран.

  1. Международная ассоциация классифицированных обществ. Лондон.

Функции:

а) разработка и внедрение правил классификации судов, их постройки и эксплуатации;

б) внедрение стандартов и требование классификационных обществ, обязательных к соблюдению судовладельцами и капитанами торговых судов.

Украина и Россия является участниками этого общества

  1. Международная ассоциация по страхованию. 1946г. Цюрих.

Функции:

а) страхование кредитов.

б) координация работ страховых компаний, занимающихся краткосрочными экспедиторскими кредитами (от 3 до 12 месяцев)

  1. Международная ассоциация по страхованию танкеров. 1969г. Лондон.

Функции:

а) страхование владельцев танкеров на случаи аварий и загрязнения нефтью акваторий.

  1. Международная ассоциация страхового права. 1962г. Европа.

Функции:

а) изучение научно-практических проблем

б) развитие страхового дела

в) формирование единого страхового рынка в странах ЕС.

  1. Международная ассоциация страховых и перестраховых посредников. 1937г. Париж.

Функции:

а) исследование по вопросам маркетинга в страховании

б) содействие международным контактам и обмена информации страховых посредников.

  1. Международная ассоциация страховых исследований. 1973г. Женева.

Функции:

а) прогноз по научным исследованиям в страховании

б) распространение научных знаний в страховании

в) содействие росту общественного престижа в профессии страховщика.

  1. Международная торговая палата. 1919г. Гаага (Нидерланды).

Функции:

а) содействие свободной торговле и частному предпринимательству в торговле и страховании.

б) оказывает практическую помощь коммерсантам в страховом бизнесе.

  1. Международное бюро зеленой карты. 1949г. Лондон.

а) координация деятельности национальных бюро зеленой карты (на Украине при “Оранте”).

б) организация контроля, за наличием страхового полиса “зеленая карта” при пересечении границ.

  1. Международное объединение по страхованию инвалидов и больных. 1927г.

а) финансовые вопросы страхования жизни людей с ослабленным здоровьем.

  1. Международное общество анализа рынков.

а) разработка методологии анализа рынков, оптимизационных решений в различны областях научно-практической деятельности.

б) идентификация различных видов опасностей и разработка методов снижения рисков.

  1. Международный морской комитет. 1897г. Ант Вернер.

а) унификация международного морского и торгового права.

б) разработка правил страхования; регистрации судов; операции по демерреджу и диспачу.

Демерредж – порт платит судовладельцу за задержку.

Диспач – премия, которую платит судовладелец порту, чтобы последний быстрее разгрузили.

  1. Международный союз авиационного страхования. 1934г. Лондон.

а) координация работы страховых компаний, занимающихся авиационным страхованием.

  1. Международный союз морского страхования. 1874г. Цюрих.

С 1946г. развитие морского страхования и формирования политики международного морского страхования.

  1. Международный союз страховщиков, кредитов и инвестиций. 1934г. Берн.

а) согласование условий кредитования мировой торговли и страхования экспортных кредитов сроком от 1 до 5 лет.

  1. Международный союз страховщиков технических рисков. 1968г. Мюнхен.

а) координация работы страховых компаний по страхованию технических рисков при строительно-монтажных работах.

б) страхование машин и оборудования от поломок.

  1. Морское страхование

Основные риски в международной торговле связаны с транспортировкой товаров, поэтому основные значение имеет страхование грузов при транспортировке, при этом объектами транспортного страхования являются:

  1. Груз – карго;

  2. Транспортное средство – каско;

  3. Фрахт.

Так как максимальные объемы грузоперевозок в мировой торговле производится морским транспортом и степень риска при этом на море велика, то морское страхование издавна является основным элементом международного страхового дела.

Основные требования к договору морского страхования содержатся в главе II кодекса торгового мореплавания (КТМ), который регулирует взаимоотношения между сторонами договора.

Договор морского страхования грузов заключается на основании письменного заявления страхователя, который содержит:

  1. Точное наименование груза:

    • Род упаковки;

    • Число мест;

    • Вес груза.

  2. Номера и даты коносаментов.

  3. Наименование, год постройки, флаг и тоннаж судна.

  4. Способ транспортировки груза (в трюме, на палубе, навалом, насыпью, наливом).

  5. Пункты отправления перегрузки и назначения груза.

  6. Дата отправки груза, страховую сумму и условия страхования.

Страховщик вправе требовать:

  1. Обязательность упаковки грузов с целью предотвращения повреждения, предохранения от утраты.

  2. Исправность тары и упаковки.

  3. Соответствие государственным стандартам и техническим условиям к таре и упаковке.

Перевозчик обязан:

  1. Заблаговременно обеспечить техническую исправность и пригодность судна к плаванию.

  2. Обеспечить снабжение судна (снарядить его).

  3. Укомплектовать экипаж.

  4. Привести трюмы и другие помещения судна в надлежащее состояние для перевозки и сохранности груза.

Морской договор страхования считается заключенным с момента, когда факт страхования подтвержден страховой компанией, этого страхователь выдает страховой полис.

Морской договор страхования может быть заключен на следующих условиях:

  1. С ответственностью за все риски. При этом возмещаются все убытки от повреждения или полной гибели судна (всего или части застрахованного груза), кроме убытков, произошедших в результате:

а) всякого рода военных действий.

б) прямого или косвенного воздействия атомного взрыва, радиации и радиоактивного заражения.

в) умысла или грубой небрежности страхователя.

г) несоответствующей упаковки грузов.

д) воздействие огня или взрыва, в следствии погрузки на корабль с ведома страхователя.

и др.

  1. С ответственностью за частую аварию.

По этому договору возмещаются:

а) убытки от повреждения или гибели всего или части застрахованного груза в случаях: стихийный бедствий, столкновения судов, посадки судна на мель, подмочкой забортной водой грузы и др.

б) убытки в следствии пропажи судна без вести.

в) убытки от повреждения или полной гибели груза в результате несчастных случаев при приеме топлива судном.

  1. Безответственность за повреждение кроме случаев крушения.

Это условие требует оплаты убытков только в случае повреждения или полной гибели груза при крушении судна.

В морском страховании есть вариант страхования по ^ ГЕНЕРАЛЬНОМУ ПОЛИСУ, по которому может быть застрахованы все или известного рода грузы, которые страхователь получает или отправляет в течении определенного срока. При этом по генеральному полису страхование оформляется на основании заявления страхователя, которые он оформляет каждый раз при отправке груза, которая попадает под действие этого генерального полиса.

При этом страхователь обязан сообщить следующие знания:

    • Наименование груза;

    • Число мест;

    • Вес и род упаковки;

    • Пункты отправления и назначения груза и его перевозок;

    • Дату отправки груза;

    • Номера и даты коносаментов;

    • Страховую сумму;

    • Условия страхования грузов.

Страхование по генеральному полису целесообразно при линейных перевозках.


Тема №9. Система валютного регулирования ВЭД


  1. Характеристика валютного рынка

  2. Механизм валютного регулирования

  3. Объекты валютного регулирования

  4. Инструменты валютного регулирования



  1. Характеристика валютного рынка

Современный валютный рынок представляет собой разветвленную систему механизмов, которые обеспечивают процесс купли-продажи национальных денежных единиц и иностранных валют с целью их использования для обслуживания международных платежей.

На валютном рынке присутствуют субъекты, конкурирующие между собой в целях получения наибольшей прибыли. Валютный рынок, как и любой другой, базируется на саморегулировании и регулировании:

  • На фирменном уровне (на национальном уровне)

  • Меж национальном уровне (регулирование со стороны международных институтов)

Субъектами валютного рынка являются:

  1. Фирмы, организации, физические лица, занятые в различных сферах ВЭД

  2. Коммерческие банковские учреждения, обеспечивающие валютное обслуживание внешних связей, а так же центробанки (национальные банки)

  3. Брокерские фирмы, конторы, отдельные брокеры, занимающиеся на валютных рынках посредническими операциями (на отдельных валютных рынках брокеры проводят более половины валютных операций)

  4. Государственные казначейства отдельных стран

  5. Транс национальные банки; на них припадает около 90 % всего валютного оборота планеты. Валютные курсы в основном формируются в процессе межбанковских операций.

Современный совокупный оборот валютных рынков на планете достигает 100 трлн. долларов в год. Эта астрономическая сумма осуществляется много разовостью валютных переводов как на наличной, так и на безналичной основе.

Основными мировыми валютными центрами являются:

  1. Нью-Йорк, Сан-Франциско, Торонто.

  2. Лондон, Париж, Цюрих, Франкфурт на Майне

  3. Токио, Гонконг, Сингапур.

На этих рынках объемы валютных операций могут составлять около 100 млрд. долларов в день.

Наибольшая часть валютных операций осуществляется в зоне США (2/3 общего объема на планете).


  1. Механизм валютного регулирования

Механизм валютного регулирования включает в себя 2 уровня:

межгосударственный (в том числе региональный)

и национальный.

Современный механизм валютного регулирования в полном объеме после Ямайской конференции когда состоялся плавающий курс валют, а так же когда был введен принцип полицентризма в структуре построения всей моровой валютной системы, то есть функции центра регулирования были вложены на МВФ. При этом делегировались права регулирования валют на национальных уровнях и в регионах (например в Европе). Созданный в 1944г. МВФ своим уставом в 4 статье отмечает: “Фонд должен следить за развитием международной валютной системы и обеспечивать ее эффективное функционирование”.

В механизме валютного регулирования важнейшим звеном является МБРР (Украина 1,3 млрд. долларов – квота). Роль мирового банка в механизме валютного регулирования (МВР) заключается прежде всего в направленном кредитовании нуждающихся национальных экономик с целью сбалансированного распределения, производство и потребления.

Национальный уровень валютного регулирования осуществляется на основе принципов и методов, определяемых МВФ. Правовое обеспечение национального уровня валютного регулирования является прерогативой данного государства и направлено на:

  1. Эффективное осуществление валютных операций во внутрихозяйственном обороте, а так же в межгосударственных расчетах

  2. Эффективное управление валютными ресурсами страны

  3. Обеспечение прав и обязанностей граждан и юридических лиц в вопросах владения, пользования и распоряжения валютными ценностями

  4. Направления валютного контроля и ответственности за нарушение валютного законодательства.

МВР на национальном уровне представляет собой систему контроля за притоком и оттоком иностранной валюты в страну и из страны.


  1. Объекты валютного регулирования

Объектами валютного регулирования являются:

  1. Валютный курс. При рыночной экономике главным объектом валютного регулирования является курс национальной денежной единицы.

Валютный курс – соотношение обмена двух денежных единиц или цена одной валюты, выражается в другой валюте.

В большинстве стран при установлении валютного курса применяется прямая котировка. Суть: постоянная сумма иностранной валюты используется для выражения изменяющейся величины соответствующей суммы национальной валюты.

  1. Объектами валютного регулирования также может быть множественность валютных курсов, то есть в некоторых странах существует не 1, а 2 или более курсов национальной валюты, используемых по разным видам операций. Например: Бельгия имеет 2 курса – один по коммерческим операциям, а другой по финансовым.

В развивающихся странах множественные курсы используются для поощрения экспорта определенных товаров и ограничений некоторых видов экспорта.

Помимо обменных валютных курсов есть так же различные расчетные курсы. К ним относятся: средний курс, представляющий собой среднюю арифметическую курсов продавца и покупателя. Такого курса в действительности не существует, но его величина ежегодно сообщается СМИ.

  1. Объектом валютного регулирования так же может быть индекс валютного курса. На западе получило распространение использование индекса валютных курсов, которые показывают степень обесценивания (или удорожания) отдельных денежных единиц по отношению к другим.

Для измерения степени изменения валютных курсов исчисляются специальные индексы, в основе которых, как правило, лежат, так называемые “корзины валют”, представляют собой условный, фиксированный набор различных денежных единиц. Они применяются, когда необходимо определить, на сколько изменятся курс валюты по отношению не к одной, а к нескольким денежным единицам.


  1. Инструменты валютного регулирования

Инструменты валютного регулирования:

  1. Девальвация;

  2. Ревальвация;

  3. Валютная интервенция;

  4. Коррекция учетных ставок национального банка;

  5. Валютные ограничения.

Тема №10. Свободные экономические зоны (СЭЗ)


  1. СЭЗ: сущность и цели создания.

  2. Основные виды СЭЗ.



  1. СЭЗ: сущность и цели создания.

СЭЗ — важный институт мирового хозяйства, особая форма международной экономической интеграции. Обычно это регион, часть национальной территории со специальным льготным внешнеторговым, таможенным, инвестиционным, валютно-финансовым и налоговым режимами, поощряющими хозяйст­венную (производственно-коммерческую, предприниматель­скую) деятельность иностранных участников, привлечение внешних инвестиций и передовых зарубежных технологий. При создании СЭЗ реализуется точечная стратегия ускорения хозяй­ственного роста — определяются регионы и сферы целевого стимулирования экономической активности на основе междуна­родного сотрудничества, концентрации ресурсов с использова­нием благоприятствующих факторов. Это позволяет решить взаимосвязанные цели: экономическую, социальную, производ­ственную и научно-техническую.

^ Экономическая цель преследует активизацию, расширение внешнеторговой и в целом внешнеэкономической деятельности; привлечение иностранного и отечественного капитала; повыше­ние конкурентоспособности национального производства, его экономической эффективности; увеличение экспорта и рационализацию импорта; рост валютных поступлений в бюджет и на цели дальнейшего развития СЭЗ.

В рамках социальной цели решаются задачи: создание новых рабочих мест, рост занятости населения; повышение квалифи­кационного уровня работников с учетом использования миро­вого опыта; формирование современных менеджерских кадров; рост благосостояния и уровня жизни населения; ускорение раз­вития социальной и бытовой инфраструктуры.

^ Производственная и научно-техническая цели включают: приток иностранной и отечественной техники и технологий; ускорение внедрения результатов НИОКР; концентрацию научно-технических кадров, в том числе зарубежных, а также матери­ально-финансовых ресурсов на приоритетных направлениях; более полное использование имеющихся мощностей, в частно­сти, конверсионных; развитие производственно-транспортной инфраструктуры.

Создание и функционирование СЭЗ во всех их разновидно­стях способствует общему подъему экономики на национальном и региональном уровнях. Не случайно к концу 90-х годов в мире насчитывалось около 2000 СЭЗ, из которых более 1000 находи­лись в развивающихся странах. Численность занятых в таких зонах, согласно оценкам Центра ООН по ТНК, превысила 3 млн. человек, а суммарный внешнеторговый оборот достиг почти 1,2 трлн долл., т. е. более 10% мировой торговли в 1998 г. До­вольно быстрое распространение СЭЗ (а их число с 1981 г. к на­стоящему времени выросло более чем в 10 раз) подтверждает их положительную роль как важного института мировой экономи­ки, способствующего ускорению хозяйственного развития, по­вышению его устойчивости, привлечению внешних ресурсов роста.

В условиях ограниченности, а тем более дефицита ресурсов в ряде стран СЭЗ выступают как реальный и достаточно эффек­тивный инструмент включения национальных экономик в ми­ровое хозяйство. Они ориентированы на активную внешнеэко­номическую деятельность, большую восприимчивость к совре­менной технике и технологиям, создание целевых производств, соответствующей инфраструктуры, применение особых методов и форм финансовой, инновационной, производственно-сбытовой, внешнеторговой деятельности. Являясь частью территории стра­ны, СЭЗ выступают вместе с тем как практический рычаг адаптации всей национальной экономики к мировому хозяйству, ус­коряя этот процесс. В то же время необходимо подчеркнуть, что СЭЗ отделены от остальной территории страны и администра­тивно (специальным, пропускным) и экономически таможен­ным, налогово-финансовым режимами. Этот признак СЭЗ ого­ворен и в официальном их определении, данном в документах Киотской конвенции (1973г.).

В своем развитии СЭЗ прошли долгий путь от средневековых торговых городов-портов до инновационных парков и исследо­вательских центров. Их роль, место и формы серьезно измени­лись, они существуют и действуют во многих странах мира, пре­вратившись в неотъемлемый институт мировой экономики. Можно говорить о нескольких основных типах СЭЗ, разграни­чиваемых по определенным признакам:

  • по уровню и кругу решаемых задач: складские, транзитные зоны, свободные порты; промыш­ленные и экспортные; научно-технологические зоны, технополисы и технопарки, инновационные центры; ком­плексные, многопрофильные СЭЗ;

  • по размерам территории: точечные (фирма, склад, терминал); территориально-масштабные (промышленно-экспортные зоны, технопарки); особо крупные (регионы);

  • по направлениям и сферам хозяйственной специализации: предприятия отраслевые (преимущественно отраслевого профиля), секторального (добыча, обработка, услуги), функционального (банковская, коммерческая деятельность);

  • по участвующим сторонам и осо­бенностям расположения: международные, приграничные.

Все эти типы зон и их разновидности объединяются в поня­тие СЭЗ принципиальными характеристиками функционирова­ния: использование льготного налогово-финансового, внешне­торгового и таможенного, инвестиционного, процедурного ре­жимов. Смысл СЭЗ определяется совокупностью решаемых за­дач, названных выше, а не преференциальным, льготным меха­низмом функционирования, что нередко выдвигается как ос­новной аргумент необходимости их создания. Последнее — средство, а не цель. СЭЗ призваны способствовать ускорению экономического роста, эффективному встраиванию националь­ной экономики в мировое хозяйство.


  1. Основные виды СЭЗ.

Конкретные виды зон разнообразны в зависимости от спе­цифических задач и функций, особенности условий деятельно­сти, ее характера и объемов. Специалисты насчитывают не ме­нее 30 разновидностей СЭЗ. Вариант классификации зон по ос­новным видам приведен в приложении 2.

Исторически первые и логически наиболее простые СЭЗ, предусматривающие создание благоприятных условий для куп­ли-продажи, транспортировки, хранения, переработки внешне­торговых грузов, — торгово-складские зоны. В беспошлинных торгово-складских зонах (БТСЗ) импортные иностранные товары могут складироваться, покупаться и продаваться, частично пере­рабатываться без оплаты таможенных пошлин и налоговых сбо­ров. На них, однако, распространяются меры государственного регулирования. Такие зоны существенно облегчают контакты с мировым рынком, как свидетельствует, в частности, опыт Ир­ландии, где еще в 50-х годов впервые была создана БТСЗ. Более широким кругом функций характеризуются относящиеся к этой группе зоны внешней торговли, получившие распространение в США в 30-е годы, свободные таможенные и свободные беспошлин­ные зоны (Венгрия, Югославия и Болгария), где наряду с ком­мерческими и складскими операциями допускаются улучшение и модернизация товаров, предоставление страховых и банков­ских услуг без уплаты пошлин и НДС, организация торгов и вы­ставок. Оказание различных услуг по операциям в СТЗ (СБЗ) осуществляется как их структурами, так и местными предпри­ятиями. Разновидностью этого являются зоны беспошлинной роз­ничной торговли (duty free) в крупных международных морских и аэропортах (Шеннон, Гамбург, Шереметьево, Хитроу и. т. д.). Наконец, свободные порты — ТСЗ, где помимо названных опе­раций осуществляются погрузка-разгрузка судов, размещение товаров на территории и биржевых складах, а также обслужива­ние и ремонт судов. Не случайно свободные зоны этого вида размещаются обычно в пунктах крупных транзитных товаропотоков: железнодорожных узлах, морских, речных и воздушных портах. Вместе с тем именно в ТСЗ с учетом их близости к международной товаропроводящей сети в дальнейшем стали создаваться импортозамещающие и экспортные производства. Для управления деятельностью в этих зонах создается специальная администрация; они отделены от основной территории страны таможенной, а иногда государственной границей. Такая ТСЗ («Манаус») в свое время была создана в Бразилии и по занимаемой площади (3,6 млн. кв. км) превосходила иные страны.

Однако свободные зоны, ориентированные только на коммер­ческую, внешнеторговую деятельность, транзитные товарные операции, не получили широкого распространения из-за ограниченности возможностей — привлекательности в силу близости к международным транспортным коммуникациям и связанным с этим уменьшением транспортных затрат на перевозки внешнеторговых грузов; некоторой экономии на таможенных пошлинах и наклад­ных расходах. Характерен пример США: для зон внешней торгов­ли (а их к началу 90-х годов насчитывалось почти 200) здесь предусмотрен режим «вне таможенной территории», т. е. освобожде­ние от всех видов таможенных пошлин и тарифов, федеральных акцизов и квотных ограничений по экспорту и импорту.

По существу этот тип зон не предполагал создания и разви­тия антиимпортного, экспортного производства, вовлечения на­ционального и иностранного капитала, дополнительных трудо­вых ресурсов, не оказывал ощутимого влияния на структурные сдвиги в экономике. Возможности мирового хозяйства здесь использовались недостаточно. Не случайно, и прежде всего в раз­витых и новых индустриальных странах, свободные торгово-складские зоны (СТСЗ) постепенно преобразовались в свободные промышленные (СПЗ) и экспортно-производственные зоны (СЭПЗ). В США, в частности, в зонах внешней торговли начали создаваться специальные подзоны исключительно для производ­ственной деятельности (сборочных операций, первичной пере­работки сырья). Обычно предприятия в таких зонах работают на импортных комплектующих и полуфабрикатах, местном сырье и импортном оборудовании, которые легче доставить в зону, при­влекая отечественные и иностранные капиталы. Практически возник качественно иной вид СЭЗ, характеризующийся новыми целями и механизмами.

В рамках СЭПЗ можно выделить зоны совместного предпринимательства (Болгария, Венгрия, Югославия), предпринимательские зоны (Англия), зоны свободного предпринимательства (США), специальные экономические зоны (КНР), а также специальные предприятия, обслуживающие внешние рынки и пользующиеся особыми льготами (например, в приграничных районах Мексики). СЭЗ этого вида отражают новый уровень взаимодействия национальной и мировой экономики, предполагающий качественные, структурные сдвиги в национальном и мировом хозяйстве, ускорение процесса интернационализации хозяйственной жизни.

В чем заключаются главные характеристики СЭПЗ, их преимущества для сторон?

  • здесь сочетается и взаимодействует движение товаров и услуг между странами с международным перемещением факторов производства, что обеспечивает реализацию более эффективных вариантов, формирование тесных и устойчивых экономических связей;

  • важным объектом взаимодействия является также соци­альная и экологическая сфера;

  • внешний инвестор получает дополнительные выгоды с учетом льготного внешнеторгового, таможенного, налогово-финансового режима;

  • иностранный участник получает практическую возможность апробировать и реально оценить условия и возможности своей деятельности в данной стране;

  • инвестор ограничивается только вложениями в целевой проект (технология, машины и оборудование, сырье, ма­териалы и комплектация), а сооружения, здания и комму­никации предоставляются принимающей страной;

  • СЭЗ обеспечивает возможности привлечения дешевой ра­бочей силы необходимой квалификации;

  • значительно упрощается решение процедурных, админи­стративных вопросов;

  • инвестиционные условия (организации и прекращения деятельности, репатриации прибыли) значительно льготнее, чем за пределами зоны.

Придавая большое значение деятельности СЭЗ, особенно более высоких их видов, предполагающих широкое привлечение иностранного капитала, высоких технологий, страны размещения таких зон предусматривают обширную систему экономико-правовых и социальных мер, обеспечивающих повышенную за­интересованность партнеров. Это прежде всего поощрительная налоговая и финансовая политика, предоставление различных льгот. Во многих странах практикуется полное или частичное освобождение от налогов в первые годы деятельности на срок до 10 лет, а обычно 5—7 лет (в Малайзии, например, полное осво­бождение на срок от 2 до 5 лет, в Республике Корея — 5 лет полностью, а в последующие 3 года — 50% от обычной ставки; в Шри Ланке — от 2 до 10 лет — полностью, в зависимости от числа созданных рабочих мест, поступлений иностранной валюты, уровня передаваемой технологии и т. д.). При создании СЭПЗ в развивающихся странах и странах переходной экономи­ки практикуется применение различных дополнительных льгот:

  • отмена таможенных пошлин и сборов на ввозимые ком­плектующие для предприятий реального сектора;

  • вычеты из дохода, подлежащего налогообложению, в ча­стности, сумм затрат на НИОКР и подготовку рабочих кадров;

  • свобода получения валютного кредита, в том числе под низкие проценты;

  • допущение обращения иностранной валюты;

  • ускоренная амортизация основного капитала;

  • снижение арендной платы за землю и наем помещений;

  • льготные транспортные тарифы.

Часто это дополняется освобождением от экспортных по­шлин, налогов на имущество, профессию, от некоторых регио­нальных и местных налогов.

В ряде стран допускается освобождение работающих на предприятиях СЭЗ от подоходного налога. Все это в целом создает благоприятный инвестиционный и предпринимательский климат. Тем не менее в каждой из стран в рамках экономиче­ской политики дифференцируются условия льготного привлече­ния ресурсов, иностранных и отечественных инвесторов в СЭЗ. Как показывает опыт, наиболее льготные условия имеют пред­приятия отраслей материального производства, но и в этом слу­чае учитываются приоритеты.

Согласно рекомендациям Организации ООН по промыш­ленному развитию (1ЖШО), по условиям инвестирования в СЭЗ производства отраслей обрабатывающей промышленности разделены на три группы. Наиболее льготная, первая группа — сборочные производства: радиоэлектронные, точной механики, компьютерной техники, т. е. те, которые нуждаются в новых технологиях, высококвалифицированной рабочей силе. Менее преференциальная вторая группа — текстильное, швейное про­изводство, требующее много рабочей силы и достаточно быстро окупающееся. Наименее льготная третья группа — производства некоторых добывающих отраслей, перерабатывающие местное сырье, привлекающие в значительных количествах местную ра­бочую силу, позволяющие увеличить занятость населения.

На производства первой и второй групп приходится основ­ная часть предприятий СЭЗ (около 30% их числа с 55—60% за­нятых). Большинство из них находятся в СЭЗ ЮВА и Латинской Америки (Гонконг, Малайзия, Корея, Сингапур, Тайвань, Гаи­ти, Мексика, Сальвадор). Текстильные и швейные производства — 20% предприятий и 15—20% занятых в СЭЗ, что не случайно, так как обусловлено простотой технологий, излишком и деше­визной рабочей силы в развивающихся странах.

По расчетам экспертов Института востоковедения РАН, за­траты на создание 1 кв. км. территории СЭЗ оцениваются в 25— 50 млн. долл. и требуют расходов на инфраструктуру в размере 4 долл. на каждый вложенный доллар иностранных инвестиций. Обычно на эти цели привлекаются займы международных кре­дитных институтов, в частности, Всемирного банка, выдаваемые на льготных условиях. Наглядный пример — ЭПЗ «Масан» (МАСЭЗ), созданная в 1970 г. в одноименном порту, находя­щемся недалеко от Пусана. Удобное географическое расположе­ние способствовало привлечению техники, оборудования и ка­питала не только японских компаний, но и ТНК других разви­тых стран, тем более что МАСЭЗ располагает хорошими экс­портными коммуникациями. Стратегические задачи создания зоны были определены как привлечение в Республику Корея иностранных инвестиций и новейших технологий, развитие экс­порта, увеличение занятости. В 1995 г. в МАСЭЗ действовали 73 предприятия с почти 15 тыс. работающих при объеме инве­стиций в 235,3 млн. долл. и суммарном экспорте в 2,4 млрд. долл. Только за 15 лет (с 1981 по 1995 гг.) инвестиции в зону увеличи­лись в 2 раза, а объем экспорта из нее возрос почти в 3,5 раза.

Здесь практиковался общепринятый для подобных зон и упомя­нутый выше набор льгот. При этом гарантировалась сохранность капитала, репатриация прибыли и других доходов на капитал. Льготная арендная плата за землю действовала в течение 10 лет. Кроме того, применялись общепринятые ограничения на им­порт, запрещен импорт готовой продукции, производимой в стране. МАСЭЗ стала важным катализатором создания и разви­тия современного производства компьютеров, электронной тех­ники, программного обеспечения, бытовых электроприборов в стране, прежде всего на экспорт.

В последнее время все большее распространение получают СЭЗ с научно-технологической, исследовательской ориентацией, призванные ускорить и удешевить разработку и внедрение тех­нических новшеств, диверсифицировать производство, создать новые рабочие места, подготовить квалифицированных специа­листов — научно-технологические зоны (НТЗ). Это: технополисы (в Японии), технопарки (в США), техновнедренческие зоны, науч­ные парки, технологические и деловые центры. В большинстве случаев в них сочетается исследовательская и производственно-технологическая деятельность в виде сосредоточения наукоем­ких предприятий вокруг крупных университетов или научных центров. Вне зависимости от конкретных названий по преобла­дающему направлению деятельности различают три типа НТЗ:

  • исследовательский парк — СЭЗ, где новая научно-техническая разработка осуществляется до стадии техни­ческого прототипа на основе объединения ряда промыш­ленных фирм, НИ и ОК. учреждений с приоритетным ста­тутом. Скажем, как в Бостоне при более чем 700 промышленных предприятиях-участниках свыше 2/3 занимаемой территории приходится на научно-исследовательские и опытно-конструкторские организа­ции в области компьютерной техники. Подобный парк еще раньше был создан в знаменитом Кембридже (Англия). По зарубежным данным, к началу 90-х годов в Европе, США и Японии действовало почти 350 исследо­вательских парков;

  • собственно научный парк (СНП) — достаточно крупные территориальные образования, где располагаются разные по величине наукоемкие предприятия, осуществляющие производство на основе разработок местного исследова­тельского центра (института, университета). Это известная «Силиконовая долина» в США со Стенфордским универ­ситетом, где сосредоточено компьютерное производство ТНК «Микрософт» и «Интел», обеспечивающее 1/5 миро­вого выпуска компьютерной и вычислительной техники, или СНП « Треугольник» в Северной Каролине;

  • инновационный центр — территориально небольшая НТЗ, в которой расположена малая или средняя фирма, непо­средственно занимающаяся разработкой и внедрением но­вых технологий. На сегодня таких центров очень много в разных странах, особенно в развитых, располагающих вы­сококвалифицированными исследовательскими кадрами. К ним относятся и российские Зеленоград, Обнинск и Дубна.

Заслуживают специального выделения сервисные СЭЗ, кон­центрирующие банковское и страховое обслуживание на льгот­ных условиях и обычно представляющие особый сектор ЭПЗ, где сосредоточены страховые и финансовые компании, банки, их филиалы, обслуживающие деятельность структур зоны. К этому виду зон также могут быть отнесены СЭЗ по предоставле­нию услуг отдыха и туризма, способствующие международному личному и деловому общению граждан. К особому виду, рас­сматриваемому многими специалистами вне СЭЗ, следует отне­сти оффшорные зоны, предусматривающие специальную юрис­дикцию регистрации и функционирования иностранных компа­ний на льготных налоговых условиях, но запрещающие послед­ним какую-либо производственную деятельность. Их сейчас около 60, наиболее известны Кипр, Панама, Сингапур, острова Фиджи, Багамы, Бермуды и Мальта.

Наконец, типичными становятся комплексные СЭЗ много­функционального характера, сочетающие различные направле­ния деятельности. Они характеризуются масштабами деятельно­сти, большими объемами привлекаемого капитала. Такими стали упомянутый выше бразильский «Манаус» и «Огненная земля» в Аргентине. К ним относятся и специальные экономические зоны в Китае. В данном случае помимо обычных целей СЭЗ ставилась задача обеспечения большей открытости экономики, практиче­ского освоения опыта управления хозяйством в условиях рынка.

В КНР в 1980г. были созданы 4 СЭЗ: Шэньчжень, Чжухай, Шаньтоу (провинция Гуандун) и Сямынь (провинция Фуцзянь), а в 1987 г. — еще Хайнань. Созданный в 1990 г. район Пудун является по существу пятой СЭЗ. За истекшие годы достигнуты ощутимые результаты: введена и апробирована современная система хозяйственного законодательства, сформировался управленческий персонал нового типа, отрабатываются прогрессивные формы организации и оплаты труда. Удалось решить ряд социальных проблем: насыщения потребительского рынка, повышения доходов работающих, жилищного строительства и формирования инфраструктуры. Этому способствовали доста­точно последовательные меры в области налоговой, кредитной и таможенной политики. По общему положению фирмы зоны полностью освобождаются от уплаты налога в первый год работы и на 50% — в последующие 4 года. Но при долгосрочном контракте — на срок более 10 лет — налог взимается в половинном размере с 3-го года работы, а при поставках на экспорт бо­лее 70% выпускаемой продукции, как и при выпуске продукции по передовой технологии, ставка налога снижается на треть. Особо поощряется привлечение инвестиций китайской диаспоры—хуацяо применением особо льготного режима по сравнению с другими иностранными инвесторами. В этом случае преду­смотрены и повышенные скидки с подоходного налога.

Результаты деятельности СЭЗ Китая трудно переоценить: к середине 90-х годов на них приходилось почти 3,5% ВВП страны и свыше 1/5 ее экспорта, что, естественно, не могло не отра­зиться благоприятно на всей экономике КНР. И наконец, Рос­сия. Здесь реально действуют к настоящему времени две СЭЗ: «Янтарь» (Калининградская область) и «Находка» (Дальний Восток), хотя поначалу предполагалось несколько десятков. Оценка их деятельности неоднозначна с учетом крайней неустойчивости и кризисного состояния всей российской экономики. Но позитивы бесспорны: по лучшим инвестиционным возможностям в результате более активного привлечения иностранных инвестиций, перспективам деловой активности. Как можно видеть, СЭЗ превратились в важный фактор мирохозяйственного развития, непосредственного включения в него национальных экономик.

Резюме


Важным институтом мирового хозяйства являются сво­бодные экономические зоны (СЭЗ). Они позволяют нала­дить устойчивые и эффективные связи между странами, способствуют активному вовлечению национальных хо­зяйств в мировую экономику. Их преимущества связаны с удобным территориальным и транспортным расположени­ем и подкрепляются широкой целевой системой экономи­ческих (финансовых, налоговых, таможенных и т. п.), пра­вовых, организационно-административных льгот. Перво­начально СЭЗ ориентировались на решение внешнеторго­вых задач, но постепенно акцент в их деятельности пере­местился на производственные, научно-технические, инно­вационные цели. В соответствии с этим изменялись конкретные формы СЭЗ: от внешнеторговых, таможенно-складских — до экспортно-производственных — научно-технологических — комплексных.


Контрольные вопросы


  1. От древних греков до Адама Смитта.

  2. Суть экономической теории Карла Маркса.

  3. Основные течения западной экономической теории XIX-XX ст.

  4. Теория рыночного ценообразования Альфреда Маршалла.

  5. Джон Мейнард Кейнс и его теория регулируемого капитала.

  6. Школа американского институционализма.

  7. Ордолиберализм Вальтера Ойкена.

  8. Монетаризм Мильтона Фридмана.

  9. Предмет, цель дисциплины ВЭД. Термины, понятия, определения.

  10. Классификация внешнеэкономических связей (ВЭС).

  11. Структура внешнеэкономической политики (ВЭП).

  12. Некоторые особенности ВЭД в переходной период на Украине.

  13. Сущность ВЭС как экономической категории.

  14. Субъекты ВЭД Украины.

  15. Виды ВЭД.

  16. Условия выхода субъекта на внешний рынок.

  17. Правовое обеспечение ВЭД.

  18. Поиск и выбор партнеров на внешнем рынке.

  19. Механизм государственного регулирования ВЭД.

  20. Цели и способы регулирования ВЭД.

  21. Органы государственного регулирования ВЭД на Украине и их компетенция.

  22. Таможенные режимы

  23. Декларирование

  24. Таможенно-тарифное регулирование ВЭД

  25. Международный валютный рынок и деятельность банков.

  26. Международная банковская телекоммуникационная система – СВИФТ.

  27. Система платежей в развитых странах мира.

  28. Международные расчеты и их формы.

  29. Валютный дилинг.

  30. Содержание и виды оффшорных операций

  31. Налоговая гавань и центр “офф-шор”

  32. Удобный флаг

  33. Оффшорная компания

  34. Сущность и виды страхования ВЭС

  35. Международное страхование и его институты

  36. Морское страхование

  37. Характеристика валютного рынка

  38. Механизм валютного регулирования

  39. Объекты валютного регулирования

  40. Инструменты валютного регулирования

  41. СЭЗ: сущность и цели создания.

  42. Основные виды СЭЗ.

ЛИТЕРАТУРА:


  1. Закони України:

  1. “Про операції з давальницькою сировиною у зовнішньоекономічних відносинах” від 13 вересня 1995 р.;

  2. “Про єдиний митний тариф” від 5 лютого 1992 р.;

  3. “Про підприємство” від 7 лютого 1991 р.;

  4. “Про митну справу в Україні” від 25 червня 1991 р.;

  5. “Про режим іноземного інвестування” від 19 березня 1996 р.;

  6. “Про порядок здійснення розрахунків в іноземній валюті” від 7 травня 1996 р.;

  7. “Про загальні засади створення і функціонування спеціальних (вільних) економічних зон” від 13 жовтня 1992 р.

  1. Указ Президента України “Про регулювання бартерних (товарообмінних) операцій у галузі зовнішньоекономічної діяльності” від 27 січня 1995 р.

  2. Указ Президента України “Про невідкладні заходи щодо повернення в Україну валютних цінностей, що незаконно знаходяться за її межами” від 18 червня 1994 р.

  3. Декрет Кабінету міністрів України “Про систему валютного регулювання і валютного контролю” від 19 лютого 1993 р.

  4. Наказ МЗЕІТ “Про затвердження положення про форму зовнішньоекономічних договорів (контрактів)” від 5 жовтня 1995 р. №75.

  5. Внешнеторговые сделки Сост. И.С. Гринько. – Сумы: Фирма “Реал”, 1991.

  6. Герчикова И.Н. Маркетинг и международное коммерческое дело. – М.: Внешторгиздат, 1991.

  7. Дегтярева О.И. Организация и техника внешнеторговых операций. – М.: Мир, 1990.

  8. Как продать товар на внешнем рынке: Справочник. Отв. ред. Ю.А. Савинов. – М.: Мысль, 1990.

  9. Новицкий В.Е. Внешнеэкономическая деятельность и международный маркетинг. – К.: Лира, 1994.

  10. Основы внешнеэкономических знаний. С.Н. Долгов, В.В. Васильев, С.Н. Гончарова и др. – М.: Высшая школа, 1990.

  11. Синецкий Б.И. Внешнеторговые операции (организация и техника). – М.: МО, 1989.

  12. Соколенко С.И. Современные мировые рынки и Украины. – К.: Демос, 1995.

  13. Украинская таможня. Справочник. – К.: Либра, 1995. – С. 95.

  14. Внешнеэкономическая деятельность предприятия. Основы: Учебник для вузов /Г.Д. Гордеев, Л.Я. Иванова, С.К. Казканцев и др.: Под ред. Проф. Л.Е. Стровского. – М.: Закон и право, ЮНИТИ, 1996. – С. 408.

  15. Макогон Ю.В., Гохберг Ю.А. Совместное предпринимательство, инвестиционный и инновационный процессы, свободные экономические зоны (учебное пособие). – Донецк: ДонГУ, 1996.

  16. Мамутов В.К., Чувпило О.О. Господарче право зарубіжних країн: Підручник для студентів юрид. спец. вузів. – К.: Ділова Україна, 1996. – 353 с.

  17. Міжнародні економічні відносини: система регулювання міжнародних економічних відносин: Підручник для студ. ек. вузів./А.С. Філіпенко, Р.Л. Балакін. – К.: Либідь, 1994. – 256 с.

  18. Новицкий В.Е. Внешнеэкономическая деятельность и международный маркетинг. – К.: Либра, 1994. – 184 с.

  19. Таможенно-тарифное регулирование внешнеэкономической деятельности в Украине: Сб. нормат.док./Сост. И.П. Рамусь, С.И. Кульбачная. – К.: “Блиц-Информ”, 1996 – 335 с.

  20. Фомичев В.И. Международная торговля. – М.: ИНФРА, 1998.

  21. Управление внешнеэкономической деятельностью: Учебное пособие /Под ред. А.И. Кредисова. – К.: Феникс, 1996.

  22. Балабанов И.Т., Балабанов А.И. Внешнеэкономические связи: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 1998.

  23. Кандыба А.М. Зовнішньоекономічна діяльність в агропромисловому комплексі. – К.: Урожай, 1993.
1   2   3   4   5



Скачать файл (459.5 kb.)

Поиск по сайту:  

© gendocs.ru
При копировании укажите ссылку.
обратиться к администрации