Logo GenDocs.ru

Поиск по сайту:  

Загрузка...

Бюллетень - Нефтегазодобыча и нефтегазовый промысел 2008 №793 - файл 1.doc


Бюллетень - Нефтегазодобыча и нефтегазовый промысел 2008 №793
скачать (1372 kb.)

Доступные файлы (1):

1.doc1372kb.16.11.2011 23:55скачать

содержание

1.doc

  1   2   3   4   5   6
БЮЛЛЕТЕНЬ


ОТРАСЛИ РОССИЙСКОЙ ЭКОНОМИКИ:

ПРОИЗВОДСТВО, ФИНАНСЫ, ЦЕННЫЕ

БУМАГИ


НЕФТЕГАЗОДОБЫЧА И НЕФТЕПЕРЕРАБОТКА


ВЫПУСК № 793


13 октября 2008 года


Учредитель АО «AK&M»


© AK&M 1993-2008


ОГЛАВЛЕНИЕ



ГЛАВНОЕ в выпуске 3

Ключевые показатели 4

ОбщеэкономиЧеский обзор отрасли и состоЯние предприЯтий 7

1. Конъюнктура мирового рынка нефти 7

2. общаЯ характеристика экономики 10

3. Текущее состояние НЕФТЕГАЗОДОБЫЧИ 13

4. Текущее состоЯние нефтепереработки 24

5. компании отрасли 30

5.1. обзор компаний 30

5.2. текущее состоЯние компаний 37

5.3. новости предприятий 39

обзор рынка акций 76

РАСЧЕТНО-АНАЛИТИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ 80



^

ГЛАВНОЕ в выпуске


Августовское снижение цены на мировом рынке нефти было самым резким за последние годы. Достигнув рекордного уровня в июле ($143.9 за баррель), цена нефти марки Brent на спотовом рынке уже к середине августа опустилась ниже уровня $110 за баррель. Таким образом, всего за месяц спад составил более $30 или 25%. Даже в самые кризисные для мирового рынка нефти периоды не наблюдалось такого резкого падения цен. Например, за весь 1998 год спад цены составил менее 50%. В основном динамика цен на рынке диктовалась поступающими данными о состоянии американской экономики. Падение цен на нефть началось еще в июле, когда в мире стал дорожать доллар. Соотношение евро к доллару с 1.59 пункта, достигнутого в первой декаде июля, к концу августа опустилось ниже уровня 1.47. В этот же период начался не совсем логичный рост коммерческих запасов нефти в США. В прошлые годы в летний период происходил преимущественно рост этого показателя. К этому же моменту подоспели данные по экономическому росту в США в I полугодии, который оказался на 0.5 процентных пункта ниже прогнозируемых. В свою очередь Министерство энергетики США продолжало информировать общественность о падении спроса в стране на нефтепродукты. Многие аналитики полагают, что августовский спад стал началом процесса по сдуванию пузыря на нефтяном рынке. Наиболее скептически настроенные эксперты уже говорят о скором падении рынка до $50 за баррель. Впрочем, таковых пока меньшинство. Очень многие эксперты уверены, что текущую ситуацию на рыке можно охарактеризовать как среднесрочную коррекцию, которая продлится в худшем случае несколько месяцев. После этого, по их мнению, рост цен на нефть и другое сырье возобновится.


Среднесуточная добыча нефти в России продолжает постепенно увеличиваться. В августе по сравнению с июлем среднесуточная добыча нефти увеличилась на 1.2%. При этом достигнут максимальный объем добычи за все прошедшие месяцы 2008 года – 41.5 млн. т. Если среднесуточная добыча будет нарастать и дальше, а такая тенденция сохраняется на протяжении нескольких месяцев, то отрасли удастся выйти на положительную динамику к концу года. У некоторых нефтяных компаний из числа тех, которые в предыдущие месяцы 2008 года снижали добычу, в августе отмечено возобновление положительной динамики. В частности рост добычи начался у ЛУКОЙЛа и ТНК ВР. По сравнению с августом прошлого года рост добычи ЛУКОЙЛа составил 1.3%, ТНК ВР – 1.7%. Эти две компании, при условии сохранения темпов роста на августовском уровне, могут обеспечить положительный результат в отрасли по итогам года.


Во втором полугодии текущего года начался спад в российской газодобыче. Если все месяцы первого полугодия в отрасли наблюдался рост, то в июле по сравнению с июлем прошлого года спад добычи газа составил 0.9%, в августе по сравнению с августом прошлого года – 0.7%. Объем добычи в августе текущего года был минимальным с июля 2005 года. При этом возобновился и спад экспорта газа. По сравнению с августом прошлого года экспорт российского газа снизился на 1.5%. Пока вряд ли следует говорить о том, что наметившийся спад стал проявлением новой тенденции в отрасли. В осенне-зимний период обычно происходит сезонное увеличение спроса на энергоносители. Многое будет зависеть от климатических условий. Если не будет таких температурных аномалий, какие наблюдались в 2007 году, то динамика производства и экспорта в отрасли по итогам 2008 года будет положительной.
^

Ключевые показатели




ФИНАНСОВЫЕ
И МАКРОЭКОНОМИЧЕСКИЕ ИНДИКАТОРЫ




frame11. Отношение августа 2008 года к декабрю 2007 года

2. По данным на 01.09.08

3. По данным на 03.10.08 – по новой методике расчета ЗВР ЦБ






^ ИНДИКАТОРЫ ФОНДОВОГО РЫНКА



frame2



*–Текущий курс доллара на 08.10.08



^

ОбщеэкономиЧеский обзор отрасли и состоЯние предприЯтий

1. Конъюнктура мирового рынка нефти


В августе отмечено самое резкое за последние годы снижение цены нефти на мировом рынке. Достигнув, рекордного уровня в июле ($143.9 за баррель) цена нефти марки Brent на спотовом рынке уже к середине августа опустилась ниже уровня $110 за баррель. Таким образом, всего за месяц спад составил более $30 или 25%. Даже в самые кризисные для мирового рынка нефти периоды не наблюдалось такого резкого падения цен. Например, за весь 1998 год спад цены составил менее 50%.

Рисунок 1.1



Рисунок 1.2




В основном, динамика цен на рынке диктовалась поступающими данными о состоянии американской экономики. Падение цен на нефть началось еще в июле, когда в мире стал дорожать доллар. Соотношение евро к доллару с 1.59 пункта, достигнутого в первой декаде июля, к концу августа опустилось ниже уровня 1.47. В этот же период начался не совсем логичный рост коммерческих запасов нефти в США (см. рисунок 1.3). Во всяком случае, в прошлые годы в летний период происходило преимущественно снижение этого показателя. К этому же моменту подоспели данные по экономическому росту в США в I полугодии, который оказался на 0.5 процентных пункта ниже прогнозируемых. В свою очередь, Министерство энергетики США продолжало информировать общественность о падении спроса в стране на нефтепродукты. А между тем уровень добычи странами ОПЕК (см. таблицу 1.1) все летние месяцы поддерживался на довольно высоком уровне – более 32 млн. баррелей в день. Годом ранее страны ОПЕК поставляли на мировой рынок почти на 1.5 млн. баррелей в день меньше. В том числе стабильный уровень добычи сохранялся в таких проблемных странах как Нигерия и Ирак. Правда, в августе ОПЕК добыл почти на 200 тыс. баррелей в день меньше, чем в июле, но это не спасло рынок от падения цен. В целом же мировые поставки нефти в августе снизились на 1 млн. баррелей в день до 86.6 млн. баррелей в день.

Многие аналитики полагают, что августовский спад стал началом процесса по сдуванию пузыря на нефтяном рынке. Наиболее скептически настроенные эксперты уже говорят о скором падении рынка до $50 за баррель. Впрочем, таковых пока меньшинство. Очень многие эксперты уверены, что текущую ситуацию на рыке можно охарактеризовать как среднесрочную коррекцию, которая продлится в худшем случае несколько месяцев. После этого, по их мнению, рост цен на нефть и другое сырье возобновится.

Со сдержанным скепсисом оценивает рынок в ближнесрочной перспективе и такое авторитетное ведомство, как Международное энергетическое агентство (МЭИ). В течение практически всех месяцев текущего года оно поступательно снижало свой прогноз по росту спроса на нефти на мировом рынке. В августовском отчете было сказано, что фундаментальные условия на рынке нефти будут способствовать снижению цены до конца 2008 года, а возобновление положительной динамики может состояться только в начале 2009 года, что будет связано с более сильным, чем ожидалось, ростом развивающихся экономик. ОПЕК в свое последнем отчете также подтвердила прогноз роста спроса на нефть в 2009 году, согласно которому спрос увеличится на 1.03%, что станет минимальным повышением за семь лет.

^ Таблица 1.1

Добыча нефти странами ОПЕК, млн. баррелей, в день


Страна

06.2008

07.2008

08.2008

Алжир

1.38

1.38

1.38

Индонезия

0.86

0.86

0.87

Иран

3.95

3.97

4.10

Кувейт

2.63

2.63

2.61

Ливия

1.73

1.68

1.65

Нигерия

1.83

1.97

1.95

Катар

0.88

0.88

0.88

Саудовская Аравия

9.50

9.50

9.45

ОАЭ

2.69

2.66

2.66

Венесуэла

2.36

2.36

2.36

Ангола

1.92

1.90

1.85

Эквадор

0.50

0.50

0.50

Ирак

2.51

2.47

2.31

ОПЕК всего

32.72

32.74

32.55

Источник: International Energy Agency


Рисунок 1.3



^

2. общаЯ характеристика экономики


Темп роста ВВП в августе текущего года немного повысился относительно двух предыдущих месяцев. Согласно оценке Минэкономразвития, рост ВВП в августе текущего года относительно августа прошлого года составил 7%. Такой же рост ВВП был отмечен в августе прошлого года. Впервые за несколько месяцев темп роста ВВП не был ниже, чем годом ранее.

Тем не менее, напомним, что с октября прошлого до мая текущего года экономический рост в стране был выше 7%, а в феврале-апреле даже выше 8%. Последующее резкое снижение этого показателя было обусловлено несколькими факторами, главным из которых является ухудшение инвестиционного спроса.


Рисунок 2.1



Источник: Министерство экономического развития

Как видно из таблицы 2.1, в августе произошло улучшение динамики по ряду показателей. В частности, рост промышленного производства был выше, чем в августе прошлого года. Тоже можно сказать о реальной заработной плате населения, темп роста которой в августе текущего года был на полтора пункта выше, чем годом ранее. Кроме того, на протяжении большинства месяцев текущего года более быстрыми темпами растет сельское хозяйство. Существенный прирост отмечен и по экспортной выручке. Можно также отметить заметное сокращение индекса потребительских цен. Правда, в августе текущего года этот показатель был несколько выше, чем в августе прошлого года, но, тем не менее, он снизился до минимума за все предыдущие месяцы текущего года. Напомним, что в июле текущего года Минэкономразвития повысило прогноз инфляции на 2008 год до 11.8% с ранее утвержденных 10.5%.

Вместе с тем инвестиционный рост, который считается одним из главных тормозящих факторов, в августе оставался на низком уровне. Прирост инвестиций в основной капитал составил по сравнению с августом прошлого года всего 7.9%. Это самый низкий показатель за последние несколько лет. Ранее более низкий темп прироста был зафиксирован совсем недавно – в июне текущего года (8.7%).

Напрямую с замедлением инвестиционного роста связано сокращение темпов роста в строительстве. Объем работ по виду деятельности «строительство» в августе вырос относительно августа прошлого года всего на 6.4%, а темп жилищного строительства был в этот период вдвое ниже. Такая ситуация с инвестициями во многом обусловлена мировым финансовым кризисом, который в первую очередь затронул рынок длинных денег и в наибольшей мере связанный с ним рынок недвижимости. Многие российские банки стали сокращать свои ипотечные программы, а некоторые из них и вовсе отказываются от работы в этом секторе финансовых услуг.

Кризис в строительном секторе может сказаться (и уже сказывается) на многих смежных секторах экономики. В том числе, серьезным образом он может повлиять на динамику производства в обрабатывающем секторе промышленности, который до последнего времени оставался главным локомотивом роста всей российской промышленности.

^ Таблица 2.1

Основные показатели развития экономики
(в % к соответствующему периоду предыдущего года)


Отрасли

08.2008

08.2007

01-08.2008

01-08.2007

ВВП

107.0

107.0

107.7

107.8

Индекс потребительских цен

100.4

100.1

109.7

106.7

Индекс промышленного производства

104.7

103.7

105.3

107.1

Индекс производства продукции сельского хозяйства

106.6

105.8

105.6

104.6

Розничная торговля

114.0

117.4

115.2

115.7

Инвестиции в основной капитал

107.9

117.0

113.4

122.7

Объем работ по виду деятельности «строительство»

106.4

114.5

118.2

118.9

Ввод в действие жилых домов

103.1

124.6

105.2

134.0

Реальный располагаемые денежные доходы населения

106.9

110.5

107.7

110.0

Реальная заработная плата

115.7

113.2

113.4

116.5

Экспорт товаров, $ млрд.

44.0

31.1

329.8

216.4

Импорт товаров, $ млрд.

28.0

20.1

191.6

135.1

Источник: Министерство экономического развития


Темп роста промышленного производства, как уже говорилось выше, в августе был выше, чем в августе прошлого года. Достигнув максимума в апреле (9.2%) этот показатель уже в июне снизился почти до нулевого уровня, но в последующие два месяца быстро увеличивался. В наибольшей степени ускорение было обусловлено увеличением темпа роста в обрабатывающем секторе, который в августе составил 6.5%. Впрочем, как видно из таблицы 2.2, выше этого уровня рост производства в обрабатывающем секторе отмечен только в трех отраслях – в производстве резиновых и пластмассовых изделий, в производстве машин и оборудования и в производстве транспортных средства. В большинстве других отраслей этот показатель не превышал 2%, а в шести отраслях отмечено снижение производства. При этом производство транспортных средств, в основном, растет за счет сборки автомобилей зарубежных марок, а рост производства машин и оборудования был обеспечен фактором низкой базы, по причине которого отмечено резкое увеличение выпуска паровых и газовых турбин. По большинству других видов оборудования, выпускаемого в этой отрасли, в августе наблюдалась отрицательная динамика производства. Таким образом, промышленный рост в России в настоящий момент очень несбалансирован, что лишает его устойчивости, особенно если учесть ухудшение инвестиционного и потребительского спроса.

Существенным подспорьем обрабатывающему сектору в дальнейшем может стать наметившееся укрепление доллара. По оценке ЦБ, реальное ослабление рубля к доллару в августе составило 2.5%. Если это станет тенденцией, то обрабатывающий сектор получит еще один шанс для «отвоевания» внутреннего рынка. Правда, воспользоваться им смогут только те предприятия, которые в предыдущие годы смогли провести модернизацию своих мощностей.

^ Таблица 2.2

Индексы промышленного производства по видам деятельности в августе 2008 года


Отрасли

08.2008/
08.2007, %


08.2008/
07.2008, %


01-08.2008/
01-08.2007, %


Промышленное производство

104.7

99.1

105.3

В том числе:










Добыча полезных ископаемых

100.7

101.5

100.2

В том числе










Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

99.9

100.8

100.0

Добыча полезных ископаемых кроме топливно-энергетических

104.6

106.9

101.0

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

103.9

103.1

104.2

Обрабатывающие производства

106.5

98.0

107.6

В том числе:










Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

101.3

99.8

104.2

Текстильное и швейное производство

97.3

106.2

100.6

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

99.1

99.3

105.3

Обработка древесины и производство изделий из дерева

101.7

99.4

108.8

Целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

98.1

97.9

105.3

Производство кокса и нефтепродуктов

103.9

101.1

103.1

Химическое производство

100.2

97.5

102.3

Производство резиновых и пластмассовых изделий

113.9

99.0

116.1

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

97.9

99.1

105.3

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

99.1

101.5

101.2

Производство машин и оборудования

119.9

81.8

108.3

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

94.6

105.8

93.4

Производство транспортных средств и оборудования

111.9

98.2

116.3

Прочие производства

104.1

105.4

111.1

Источник: Федеральная служба госстатистики

^

3. Текущее состояние НЕФТЕГАЗОДОБЫЧИ


В
Добыча нефти
о втором полугодии текущего года отрицательная динамика добычи нефти сохранилась. В июле спад по отношению к июлю прошлого года составил 1.9%, в августе по отношению к августу 2007 года – 1.1%. Однако отметим продолжающийся рост среднесуточной добычи. В августе по сравнению с июлем среднесуточная добыча нефти увеличилась на 1.2%. При этом в августе достигнут максимальный объем добычи за все прошедшие месяцы 2008 года (см. рисунок 3.1).

По итогам восьми месяцев текущего года спад добычи в отрасли составляет 0.6%. Как говорится в отчете Минэкономразвития, основными факторами сокращения добычи в 2008 году являются «снижение эффективности добычи нефти за счет ухудшения качества сырьевой базы отрасли и сложностью освоения новых месторождений, а также снижение стимулов увеличения добычи у нефтяных компаний из-за высокой налоговой нагрузки. Кроме того, падение добычи нефти на Сахалин-1, связанное с не вовлечением северо-западной части месторождения Чайво и предельной загрузкой технологического оборудования по переработке попутного нефтяного газа, и на Сахалин-2, вызванное работами на якорном причале, а также перенос сроков ввода нефтепровода ВСТО с 2008 года на 2009 год оказали негативное влияние на уровень добычи нефти». Согласно данным Росстата, снижение добычи нефти в Сахалинской области в январе-августе и августе текущего года по сравнению с аналогичными периодами прошлого года составило, соответственно, 19.5% и 28.9%.

Между тем отметим, что снижение добычи по итогам 8 месяцев на 0.6% – это не слишком существенное отставание от результатов прошлого года. Если среднесуточная добыча будет нарастать, а такая тенденция сохраняется на протяжении нескольких месяцев, то отрасли удастся выйти на положительный уровень к концу года. Официальные лица и представители некоторых компаний уже не раз публично говорили о том, что итог года в нефтедобыче если и не будет положительным, то, во всяком случае, не будет и отрицательным. В частности, в начале июля вице-премьер Игорь Сечин выразил уверенность, что по итогам текущего года объем добычи нефти в России увеличится. Одновременно с этим руководство ЛУКОЙЛа также объявило, что по итогам года компания продемонстрирует рост добычи, несмотря на сохраняющееся падение по итогам полугодия. Надежды компании связаны с пуском в эксплуатацию Южно-Хыльчуюского месторождения на севере Тимано-Печорской провинции. Уже в конце июня компания объявила о запуске «в режиме комплексного опробования» первой очереди этого месторождения, а в конце августа глава ЛУКОЙЛа Вагит Алекперов и президент ConocoPhillips (владеет 20% акций ЛУКОЙЛа) Джеймс Малва торжественно ввели в эксплуатацию первую очередь этого месторождения. Ввод второй очереди намечен на декабрь. За оставшиеся месяцы текущего года на этом месторождении планируется добыть 2.151 млн. тонн. Этого объема может хватить для того, чтобы ликвидировать текущее отставание в целом по отрасли от результатов прошлого года.

Как видно из таблицы 3.1, положительная динамика добычи по итогам восьми месяцев отмечена у трех компаний. Однако реальный положительный вклад вносит фактически только одна компания – Роснефть. У нее самый высокий темп роста и самый высокий объем добычи. Доля компании составляет 23.3% от общероссийского объема добычи. Темпы роста добычи у Татнефти и РуссНефти гораздо ниже, также ниже и объемы добычи. При этом Татнефть в основном «отрабатывает» льготы по выработанным месторождениям, которые были предложены ей еще в прошлом году, а рост добычи у РуссНефти в наибольшей степени обусловлен фактором низкой базы. В прошлом году из-за возникших претензий к руководству компании со стороны надзорных органов, добыча нефти у РуссНефти снизилась за этот же период на 5.1%.

Вместе с тем отметим, что у ряда компаний, из числа тех, которые до последнего момента снижали добычу, в августе динамика добычи была положительной. В том числе рост добычи отмечен у компаний, входящих в тройку крупнейших – ЛУКОЙЛа и ТНК ВР. По сравнению с августом прошлого года рост добычи ЛУКОЙЛа составил 1.3%, ТНК ВР – 1.7%. Эти две компании, при условии сохранения темпов роста на августовском уровне, могут обеспечить положительный результат в отрасли по итогам года.

Рисунок 3.1




^ Таблица 3.1

Добыча нефти крупнейшими компаниями, млн. т


Нефтяные компании

01-08.2008 год

01-08.2008/01-08.2007, %

Роснефть

75.8

104.5

ЛУКОЙЛ

60.1

98.2

ТНК-ВР

45.8

98.8

Сургутнефтегаз

41.2

95.3

Газпром нефть

20.7

95.2

Татнефть

17.6

101.0

Славнефть

13.1

93.5

РуссНефть

9.5

101.7

Газпром

8.5

96.6

Башнефть

7.8

99.5

Источник: Минэкономразвития


В
Добыча газа
о втором полугодии текущего года начался спад в российской газодобыче. Если все месяцы первого полугодия в отрасли наблюдался рост, то в июле по сравнению с июлем прошлого года спад добычи газа составил 0.9%, в августе по сравнению с августом прошлого года – 0.7%. Объем добычи в августе текущего года был минимальным с июля 2005 года.

Тем не менее, с начала года сохраняется положительная динамика. В январе-августе 2008 года по сравнению с аналогичным периодом прошлого года рост добычи составил 1.2%.

Снижение добычи в августе обусловлено сокращением как внешнего, так и внутреннего спроса. Причем основной потребитель газа на внутреннем рынке – российская энергетика в исследуемый период наращивала потребление газа, однако в целом по России наблюдался спад этого показателя. Согласно данным МЭР, для внутреннего потребления в январе-августе 2008 года было поставлено 288.5 млрд. куб. м газа, что на 2.2% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. При этом российским электростанциям было поставлено 105.6 млрд. куб. м, что на 3.6% больше, чем в январе-августе прошлого года. Также в августе было отмечено снижение экспорта газа, о чем более подробно будет сказано несколько ниже.

Августовское падение было полностью связано с деятельностью АО «Газпром», который сократил за месяц добычу на 1.3%. В свою очередь, независимые производители газа и нефтяные компании за этот период увеличили добычу газа на 2.6% по сравнению с соответствующим периодом 2007 года. Соответственно доля Газпрома в общем объеме добычи в августе снизилась до 83.2% с 83.8% годом ранее. В то же время по итогам января-августа текущего года доля Газпрома составила 85% (см. таблицу 3.2), что на 0.6 процентных пункта выше, чем годом ранее.

Пока по результатам двух последних месяцев вряд ли следует говорить о том, что наметившийся спад стал проявлением новой тенденции, складывающейся в отрасли. Впереди осенне-зимний период и сезонное увеличение спроса на энергоносители. Многое будет зависеть от климатических условий. Если не будет таких температурных аномалий, какие наблюдались в 2007 году, то спрос на газ вряд ли снизится.

^ Таблица 3.2

Основные показатели газодобычи в России





01-08.2008

^ Доля в общем объеме в 2008 году

01-08.2007

Доля в общем объеме в 2007 году

Добыча газа – всего, млрд. куб. м

434.0

100.0

429.0

100.0

ОАО «Газпром»

368.7

85.0

362.3

84.5

Остальные производители

65.3

15.0

66.7

15.5

Источник: Минэкономразвития


Рисунок 3.2




К
Внутренние цены на нефть и газ
ак видно из рисунка 3.3, внутренняя цена нефти у производителей достигла своего пика в июле, и в августе начала снижаться. Снижение цены на внутреннем рынке в большей степени было обусловлено ситуацией, складывающейся на внешнем рынке. Среднемесячная цена нефти марки Brent в августе по сравнению с июлем снизилась почти на 15%. Спад на внутреннем рынке был не такой глубокий (см. таблицу 3.3), но он произошел после почти полугодичного роста.

Помимо внешних факторов на динамику цены нефти на внутреннем рынке могло повлиять увеличение с 1 августа экспортной пошлины до нового рекордного уровня, что существенно снизило рентабельность экспорта и привело к избытку нефти на внутреннем рынке.

Рост цены газа в августе также прекратился, но в данном случае в связи с зарегулированностью внутреннего рынка, вряд ли следует говорить о каких-то тенденциях.

^ Таблица 3.3

Средние цены производителей на нефть и газ в августе 2008 года





08.2008

08.2008/08.2007 %

08.2008/07.2008 %

08.2008/12.2007 %

Нефть, руб./тонну

9478

150.3

98.5

134.0

Газ естественный, руб./тыс. куб. м

558

119.5

100.0

129.5

Источник: Федеральная служба госстатистики


Рисунок 3.3




Рисунок 3.4




Э
Экспорт нефти
кспорт нефти во II полугодии текущего года продолжал снижаться. Согласно данным МЭР, в августе 2008 года общий экспорт нефти из России составил 19.0 млн. т, что на 8.7% меньше, чем в августе прошлого года. По итогам января-августа 2008 года экспорт нефти оценивается в объеме 161.7 млн. т, что на 5.4% ниже уровня января-августа прошлого года. При этом по системе АО «Транснефть» на экспорт за 8 месяцев текущего года поставлено 143.7 млн. т, что на 5.1% меньше, чем в январе-августе прошлого года. Уменьшение экспорта нефти было обусловлено увеличением поставок нефти на переработку внутри страны (на 3.7% за 8 месяцев) из-за более высокой эффективности продаж нефтепродуктов по сравнению с экспортом нефти и снижением уровня добычи нефти. С 1 августа экспортная пошлина на нефть достигла нового максимума $495.9 за тонну, что на 24% больше предыдущего значения.

Отметим, что падение экспорта происходило в страны дальнего зарубежья, тогда как в страны СНГ экспорт увеличивался. В январе-августе 2008 года в страны дальнего зарубежья экспортировано нефти 136.1 млн. т, что на 7.0% меньше, чем за аналогичный период прошлого года. В том числе по системе Транснефти отправлено 129.3 млн. т (спад на 4.2%). В страны СНГ за этот же период поставлено 25.6 млн. т нефти, что на 4.5% больше, чем в январе-августе 2007 года. Увеличение поставок нефти в страны СНГ вызвано ростом экспорта в Республику Беларусь и Республику Казахстан при снижении в Республику Украина.

Несмотря на сокращение физических поставок нефти за рубеж, экспортная выручка в 2008 году растет очень быстрыми темпами. Согласно данным Федеральной таможенной службы (ФТС), выручка российских экспортеров нефти в январе-августе 2008 года выросла на 61% до $112.158 млрд. с $69.678 млрд. за аналогичный период прошлого года.


Рисунок 3.5




Н
Экспорт газа
аряду со снижением добычи газа август текущего года отмечен еще и падением экспорта. Все предыдущие месяцы экспорт газа из России увеличивался, однако в августе падение составило по сравнению с августом прошлого года 1.5%. Как уже говорилось выше, пока рано рассматривать, августовские результаты отрасли как складывающуюся тенденцию. В осенне-зимний период спрос на газ на внешнем рынке может снова увеличиться.

Несмотря на негативный результат августа, в целом за 8 месяцев экспорт газа из России вырос, причем довольно существенно. Согласно данным МЭР, в январе-августе 2008 года экспорта газа составил 137 млрд. куб. м, что на 13.2% больше, чем в январе-августе прошлого года. В том числе в дальнее зарубежье – 111.8 млрд. куб. м (рост на 16.6%), а в страны СНГ – 25.2 млрд. куб. м (соответствует уровню января-августа прошлого года).

Удельный вес экспорта в общем объеме добычи газа в январе-августе 2008 г. увеличился и составил 31.6% (28.2% в 2007 году).

Как говорится в сообщении МЭР, спрос на газ на внешнем и внутреннем рынках в указанный период текущего года в основном был удовлетворен за счет объемов добычи газа и отбора газа из ПХГ. При этом следует отметить, что отбор газа составил 30 млрд. куб. м или на 9.4 млрд. куб. м больше, чем в соответствующем периоде 2007 года.

Согласно данным ФТС, доходы России от экспорта природного газа в январе-августе 2008 года увеличились на 72.1% до $43.984 млрд. с $25.555 млрд. за аналогичный период прошлого года.


Рисунок 3.6




Напомним, что во второй половине июня руководство Газпрома сообщило, что прогнозирует выручку от экспорта газа в дальнее зарубежье в 2008 году в пределах $64 млрд. Объем поставок газа в дальнее зарубежье, по оценке компании, в текущем году составит более 163 млрд. куб. м газа. Среднегодовая экспортная цена ожидается на уровне $401 за тыс. куб. м. Таким образом, поставки газа вырастут по сравнению с прошлым годом на 8.3%, а выручка на 62.0%. Напомним, что поставки газа в Центральную и Западную Европу в 2007 году составили 150.5 млрд. куб. м, что на 0.4% ниже, чем в 2006 году. Выручка от экспорта газа в дальнее зарубежье в 2007 году выросла на 5% до $39.5 млрд.

Поставки природного газа через ООО «Газпром экспорт» в страны СНГ и Балтии в 2008 году прогнозируются на уровне 50 млрд. куб. м, валютная выручка от экспорта газа – на уровне $7.6 млрд.


Ф
^ Финансовое положение нефтегазовых компаний
инансовые итоги I полугодия 2008 года в нефтегаздобыче впечатляющие. Как видно из таблицы 3.4, сальдированный финансовый результат в секторе «добыча топливно-энергетических полезных ископаемых» увеличился по сравнению с I полугодием прошлого года на две трети. Такой результат во многом обеспечен конъюнктурой внешнего рынка, сложившейся к тому моменту. На волне высоких цен выручка от экспорта нефти в I полугодии выросла по сравнению с I полугодием прошлого года на 61.3%, от экспорта газа – на 77.9%. В результате, рентабельность продаж в целом по сектору «добыча топливно-энергетических полезных ископаемых» (см. таблицу 3.7) за год выросла на 11 процентных пунктов.

Результаты крупнейших компаний (см. таблицу 3.7) также свидетельствуют о заметном улучшении финансовой ситуации в отрасли. Ни одна из компаний, предоставивших данные по итогам I полугодия текущего года, не снизила чистую прибыль по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. При этом многие из них увеличили прибыль в два и более раза. Причем таких результатов удалось достичь, несмотря на сокращение физических объемов поставок нефти на экспорт и рекордный рост таможенных пошлин.

Между тем, как показывают результаты июля и августа, итоги III квартала могут быть хуже тех, что были зафиксированы по итогам I полугодия. Во-первых, негативное влияние, несомненно, окажет резкий спад цены нефти на внешнем рынке. При этом в очередной раз проявит себя эффект так называемых, «ножниц Кудрина», который наблюдается в переходный период, когда экспортные пошлины повышаются, однако на рыке наблюдается спад цен. Также отрицательным образом может сказаться отмеченный в августе спад экспорта газа.

Таблица 3.4

Сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток)
по видам экономической деятельности в январе-июне 2008 года, млрд. руб.





^ Сальдированный финансовый результат

В % к январю-июню 2007 года

Всего

3239.9

140.7

В том числе







Добыча полезных ископаемых

632.5

164.4

Из них:







Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

532.9

166.1

добыча полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических

99.6

156.2

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

72.3

91.2

Обрабатывающие производства

1226.5

145.4

Из них:







Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

66.0

118.8

Текстильное и швейное производство

1.0

97.6

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

0.1

70.6

Обработка древесины и производство изделий из дерева

1.0

27.8

Целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

10.2

79.6

Производство кокса и нефтепродуктов

424.8

В 2.1 р.

Химическое производство

163.2

В 3.0 р.

Производство резиновых и пластмассовых изделий

7.0

119.1

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

66.8

118.1

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

390.8

106.4

Производство машин и оборудования

26.6

132.1

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

18.4

102.2

Производство транспортных средств и оборудования

24.0

87.1

Источник: Федеральная служба госстатистики


Таблица 3.5

Доля организаций, получивших прибыль (убыток) по видам экономической деятельности
в январе-июне 2008 года млрд. руб.





^ Доля прибыльных организаций в общем числе организаций, %

Доля убыточных организаций в общем числе организаций, %

Всего

70.6

29.4

В том числе







Добыча полезных ископаемых

64.0

36.0

Из них:







Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

67.9

32.1

добыча полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических

59.5

40.5

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

50.5

49.5

Обрабатывающие производства

73.0

27.0

Из них







Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

71.0

29.0

Текстильное и швейное производство

71.8

28.2

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

70.4

29.6

Обработка древесины и производство изделий из дерева

58.4

41.6

Целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

67.7

32.3

Производство кокса и нефтепродуктов

78.0

22.0

Химическое производство

71.0

29.0

Производство резиновых и пластмассовых изделий

77.9

22.1

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

77.3

22.7

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

77.3

22.7

Производство машин и оборудования

77.7

22.3

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

75.6

24.4

Производство транспортных средств и оборудования

73.7

26.3

Источник: Федеральная служба госстатистики


Рисунок 3.7




Таблица 3.6

Чистая прибыль (убыток) по РСБУ нефтегазодобывающих компаний в январе-июне 2008 года




01-06.2008 г., млрд. руб.

01-06.2008 /01-06.2007 , %

Роснефть

161.252

В 4.2 р.

ЛУКОЙЛ

51.404

171.0

Сургутнефтегаз

72.656

184.9

Газпром нефть

61.891

173.8

РуссНефть

12.223

В 5.4 р.

Газпром

285.704

В 2.1 р.

Славнефть

6.508

В 18.9 р.

Башнефть

9.412

157.3

Источник: Данные компаний


Таблица 3.7

Рентабельность проданных товаров, продукции, работ, услуг и активов организаций
по видам экономической деятельности в январе-июне 2008 года





^ Рентабельность проданных товаров, продукции, работ, услуг

Рентабельность активов

Всего

16.3

5.2

В том числе







Добыча полезных ископаемых

39.1

10.2

Из них:







Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

37.1

10.5

Добыча полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических

55.9

8.9

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

5.6

1.8

Обрабатывающие производства

20.3

8.8

Из них:







Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

10.3

3.8

Текстильное и швейное производство

5.0

1.0

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

4.9

0.7

Обработка древесины и производство изделий из дерева

5.1

0.5

Целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

9.4

3.0

Производство кокса и нефтепродуктов

36.2

15.5

Химическое производство

33.6

16.5

Производство резиновых и пластмассовых изделий

7.6

3.1

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

26.9

7.8

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

29.3

13.3

Производство машин и оборудования

9.3

3.7

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

8.0

3.0

Производство транспортных средств и оборудования

5.3

1.4


Д
Задолженность
анные по величине просроченной кредиторской и дебиторской задолженностей, также коэффициенты платежеспособности в добыче топливно-энергетических полезных ископаемых по состоянию на 01.07.2008 года представлены в таблицах 3.8-3.10. Отметим существенное увеличение просроченной задолженности по банковским кредитам, предоставленным предприятиям отрасли. Кроме того, как видно из рисунка 3.8, суммарная просроченная кредиторская задолженность, которая в прошлом году постепенно снижалась, в текущем году постепенно увеличивается. То же самое можно сказать и о просроченной дебиторской задолженности.

Таблица 3.8

Просроченная кредиторская и дебиторская задолженность
по состоянию на 01.07.2008 года, млрд. руб.





Просроченная кредиторская задолженность

^ Просроченная дебиторская задолженность

Всего

863.7

998.6

В том числе







Добыча полезных ископаемых

154.6

167.6

Из них:







Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

144.4

158.2

добыча полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических

10.2

9.4

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

125.6

162.7

Обрабатывающие производства

227.9

221.6

Из них:







Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

18.1

21.6

Текстильное и швейное производство

4.2

2.5

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

0.7

0.4

Обработка древесины и производство изделий из дерева

5.6

3.9

целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

3.5

4.9

Производство кокса и нефтепродуктов

30.1

29.1

Химическое производство

15.1

19.8

Производство резиновых и пластмассовых изделий

2.2

3.2

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

13.0

21.6

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

26.9

44.2

Производство машин и оборудования

16.6

17.1

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

24.4

13.0

Производство транспортных средств и оборудования

40.9

27.4

Источник: Федеральная служба госстатистики


Рисунок 3.8




^ Таблица 3.9

Просроченная задолженность по кредитам банков и займам
по состоянию на 01.07.2008 года





Млрд. руб.

В % к 01.07.2007 года

Всего

62.0

96.2

В том числе







Добыча полезных ископаемых

14.3

113.8

Из них:







Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

13.6

171.9

добыча полезных ископаемых, кроме топливно-энергетических

0.7

15.6

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

4.7

138.3

Обрабатывающие производства

21.6

95.8

Из них:







Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

5.8

131.2

Текстильное и швейное производство

0.5

77.8

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

0.0

104.6

Обработка древесины и производство изделий из дерева

1.1

88.2

Целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

0.1

В 2.0 р.

Производство кокса и нефтепродуктов

5.1

113.8

Химическое производство

1.6

93.1

Производство резиновых и пластмассовых изделий

0.0

190.2

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

3.0

138.7

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

0.5

81.7

Производство машин и оборудования

0.7

39.6

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

0.4

59.5

Производство транспортных средств и оборудования

1.6

48.4

Источник: Федеральная служба госстатистики


Таблица 3.10

Коэффициенты платежеспособности и финансовой устойчивости организаций
по видам экономической деятельности по состоянию на 01.07.2008 года





^ Коэффициенты текущей ликвидности

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Коэффициент автономии

Всего

176.2

-12.1

47.1

В том числе










Добыча полезных ископаемых

188.8

-2.1

58.1

В том числе:










Добыча топливно-энергетических полезных ископаемых

201.6

5.0

59.8

Добыча полезных ископаемых кроме топливно-энергетических

140.0

-41.0

50.5

Производство и распределение электроэнергии, газа и воды

201.1

-7.7

55.1

Обрабатывающие производства

162.0

-3.8

41.5

Из них:










Производство пищевых продуктов, включая напитки, и табака

126.1

-22.7

27.7

Текстильное и швейное производство

136.3

-10.8

28.8

Производство кожи, изделий из кожи и производство обуви

125.3

-11.2

17.9

Обработка древесины и производство изделий из дерева

144.8

-56.1

24.4

Целлюлозно-бумажное производство; издательская и полиграфическая деятельность

160.3

-22.4

40.9

Производство кокса и нефтепродуктов

214.1

-3.2

48.7

Химическое производство

194.9

0.4

51.4

Производство резиновых и пластмассовых изделий

130.8

-16.4

31.7

Производство прочих неметаллических минеральных продуктов

158.4

-11.8

39.2

Металлургическое производство и производство готовых металлических изделий

193.1

11.6

54.5

Производство машин и оборудования

128.6

3.3

29.6

Производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

142.1

7.6

32.9

Производство транспортных средств и оборудования

151.2

-7.3

30.3

Источник: Федеральная служба госстатистики

^

4. Текущее состоЯние нефтепереработки


В августе текущего года объем первичной переработки нефти в России достиг исторического рекорда – 20.7 млн. т за месяц. При этом темп роста производства в отрасли также увеличился – с 1.3% в июле до 5.1% в августе. Достижению такого результата способствовало несколько факторов.

Во-первых, это продолжающееся сокращение экспорта нефти, в результате чего обеспеченность российских НПЗ сырьем была достаточно высокой. Как уже говорилось выше, в августе экспорт нефти снижался быстрее, чем в целом по итогам 8 месяцев.

Во-вторых, тому поспособствовало снижение цены нефти на внешнем и внутреннем рынках. Повторим, что в августе внутренняя цена нефти снизилась после полугодичного роста.

В-третьих, ряд российских НПЗ после проводимых профилактических ремонтов именно в августе остановили спад переработки. Как видно из таблицы 4.1, в наибольшей степени динамику производства в отрасли в январе-августе текущего года тормозил Московский НПЗ, который на протяжении почти всех предыдущих месяцев снижал переработку, причем довольно сильно. Однако в августе спад здесь прекратился, и уровень переработки на Московском НПЗ соответствовал уровню августа прошлого года.

В-четвертых, наблюдается рост спроса на нефтепродукты на внутреннем рынке. По данным Росстата, в августе 2008 года на внутренний рынок нефтеперерабатывающими предприятиями отгружено 2.8 млн. т автомобильного бензина, что на 2.7% больше, чем в августе 2007 года, Также в этот период наблюдалось существенное увеличение поставок дизельного топлива (109.1% к уровню августа 2007 года). Правда, поставки топочного мазута продолжали снижаться – на 11.2% до 1.4 млн. т. Это связано со снижением закупок со стороны электроэнергетических компаний. По данным Минэнерго России, за январь-август 2008 года нефтяными компаниями отгружено 1412 тыс. т мазута для предприятий АО-энерго и АО-электростанциям (67.4% к соответствующему уровню 2007 года). Тем не менее, за счет увеличения поставок мазута на экспорт его производство в августе в России продолжало увеличиваться (см. таблицу 4.1). Также в этот период отмечен рост производства дизельного топлива. Рост производства бензина был незначительным, но следует отметить, что большинство месяцев текущего года производство бензина в России вообще снижалось.

Наряду с увеличением темпов роста производства в отрасли отмечено увеличение и ряда других показателей. В частности, глубина переработки по итогам января-августа составила 72.4%, что на 0.3 процентных пункта выше, чем в январе-августе прошлого года. Напомним, что еще по итогам января-июля разница составляла 0.1 процентных пункта. Также довольно заметно увеличился такой показатель, как доля переработки нефти в объеме ее добычи. В январе-августе текущего года он составил 48.4%, а годом ранее 46.4%.


Рисунок 4.1




^ Таблица 4.1

Структура производства основных нефтепродуктов в августе 2008 года


^ Основные нефтепродукты




Автобензин автомобильный

за месяц, млн. т

3.1

% к августу2007 года

100.6

% к июлю 2008 года

100.1

% к январю- августу 2007 года

100.0

Дизельное топливо

за месяц, млн. т

6.0

% к августу 2007 года

104.6

% к июлю 2008 года

101.1

% к январю- августу 2007 года

103.8

Мазут топочный

за месяц, млн. т

5.1

% к августу 2007 года

102.2

% к июлю 2008 года

100.6

% к январю- августу 2007 года

102.7

Источник: Федеральная служба госстатистики


^ Таблица 4.2

Переработка нефти крупнейшими нефтяными компаниями, млн. т


Компания

01-08.2008

01-08.2008/01-08.2007, %

АО НК «Роснефть»

33.5

103.6

^ АО «НК «ЛУКОЙЛ»

29.6

106.3

НК «ТНК-ВР»

15.2

103.3

АО «Сургутнефтегаз»

13.3

102.4

НК «Башнефтехим»

13.4

109.4

АО «Газпром нефть»

12.5

112.4

АО «НГК «Славнефть»

8.9

105.2

Московский НПЗ

6.2

90.3

Салаватнефтеоргсинтез

4.5

101.1

АО «Газпром»

3.7

93.7

Хабаровский НПЗ

2.4

110.3

АО «Татнефть»

0.13

100.0

Источник: Минэкономразвития РФ


В
Цены на внутреннем рынке нефтепродуктов
августе 2008 года после продолжительного роста цен производителей (начиная с марта текущего года) началось их снижение. Как видно из таблицы 4.3, по сравнению с июлем снизились цены у производителей по всем видам нефтепродуктов. При этом индекс потребительских цен на автобензин и дизельное топливо в августе 2008 года к предыдущему месяцу текущего года составил соответственно 100.0% и 99.9%. Индекс потребительских цен на бензин в августе текущего года был самым низким за период с марта прошлого года. Причинами смены тенденций на рынке стали снижение цен на сырье и избыток нефти на внутреннем рынке, о чем говорилось выше. Кроме того, определенное влияние оказал административный фактор, а именно давление на нефтяников со стороны Федеральной антимонопольной службы (ФАС), которая в июле возбудила дела в отношении крупнейших российских компаний.

Вместе с тем отметим, что бензин А-95 в августе продолжал дорожать (на 0.3% по отношению к июлю). Это, прежде всего, связано с его недостаточным предложением на рынке. Мощности по его производству в России не позволяют наращивать выпуск в соответствии с увеличением спроса.

^ Таблица 4.3

Средние цены производителей на нефтепродукты в августе 2008 года





08.2008

08.2008/08.2007, %

08.2008/07.2008, %

08.2008/12.2007, %

Бензин автомобильный, руб./тонну

18300

140.1

96.3

128.3

Топливо дизельное, руб./тонну

19206

166.3

90.7

113.0

Мазут топочный, руб./тонну

9139

175.7

99.2

134.6

Источник: Федеральная служба госстатистики

Рисунок 4.2



Рисунок 4.3




Ф
Финансовое положение нефтеперерабатывающих компаний
инансовый результат в нефтепереработке в I полугодии был еще более впечатляющим, чем в нефтегаздобыче. Как видно из таблицы 4.4, рост сальдированного финансового результата в рассматриваемый период был двукратным. Это один из лучших результатов за последние годы. Во многом он обусловлен существенным увеличением цен на нефтепродукты, отмеченный в этот период. В I полугодии 2008 года рост цен на бензин на потребительском рынке составил 16.1%. Годом ранее этот показатель составлял всего 0.5%. В последний раз более высокий показатель за этот же период отмечен в январе-июне 2002 года, когда рост потребительских цен на бензин составил 17.6%. Соответственно, в отрасли отмечено существенное увеличение рентабельности продаж. Если годом ранее этот показатель составлял 26.9%, то в январе-июне текущего года он повысился на 10 процентных пункта (см. таблицу 4.7).

Вместе с тем, как видно из таблицы 4.6, у большого числа НПЗ, которые предоставили данные за I полугодие текущего года, было отмечено снижение чистой прибыли за этот период или даже получены убытки.

Таблица 4.4

Сальдированный финансовый результат (прибыль минус убыток)
по видам экономической деятельности в январе-июне 2008 года, млрд. руб.





^ Сальдированный финансовый результат

В % к январю-июню 2007 года

Всего

3239.9

140.7

В том числе







Обрабатывающие производства

1226.5

145.4

Из них:







Производство кокса и нефтепродуктов

424.8

В 2.1 р.

В том числе: производство нефтепродуктов

420.4

В 2.1 р.

Источник: Федеральная служба госстатистики

Таблица 4.5

Доля организаций, получивших прибыль (убыток) по видам экономической деятельности
в январе-июне 2008 года млрд. руб.





^ Доля прибыльных организаций в общем числе организаций, %

Доля убыточных организаций в общем числе организаций, %

Всего

70.6

29.4

В том числе







Обрабатывающие производства

73.0

27.0

Из них







Производство кокса и нефтепродуктов

78.0

22.0

В том числе: производство нефтепродуктов

77.9

22.1

Источник: Федеральная служба госстатистики


Таблица 4.6

Чистая прибыль (убыток) по РСБУ российских НПЗ в январе-июне 2008 года




01-06.2008 г., млн. руб.

01-06.2008/01-06.2007 , %

Уфимский НПЗ

1535.0

116.5

Уфаоргсинтез

-22.4

-

Уфанефтехим

3391

В 2.7 р.

Хабаровский НПЗ

255.3

В 40.6 р.

Русойл

-152.1

-

Славнефть-ЯНОС

-180.4

-

Московский НПЗ

108.7

9.9

Саратовский НПЗ

704.2

152.6

Орский НПЗ

481.9

150.4

Куйбышевский НПЗ

121.2

12.7

Ачинский НПЗ

1700.0

В 2.3 р.


Рисунок 4.4



Таблица 4.7

Рентабельность проданных товаров, продукции, работ, услуг и активов организаций
по видам экономической деятельности в январе-июне 2008 года





^ Рентабельность проданных товаров, продукции, работ, услуг

Рентабельность активов

Всего

16.3

5.2

В том числе







Обрабатывающие производства

20.3

8.8

Из них:







Производство кокса и нефтепродуктов

36.2

15.5

В том числе:







Производство нефтепродуктов

36.9

15.7

Источник: Федеральная служба госстатистики


Д
Задолженность
анные по просроченной кредиторской и дебиторской задолженности, а также коэффициенты платежеспособности в нефтепереработке по состоянию на 01.07.2008 года предоставлены в таблицах 4.8-4.10. Как и в нефтегазодобыче, в нефтепереработке в рассматриваемый период происходило увеличение просроченной банковской задолженности, хотя и не такое резкое. Суммарные просроченная кредиторская и дебиторская задолженности в I полугодии здесь также постепенно росли (см. рисунок 4.5).

Таблица 4.8

Просроченная кредиторская и дебиторская задолженность
по состоянию на 01.07.2008, млрд. руб.





Просроченная кредиторская задолженность

^ Просроченная дебиторская задолженность

Всего

863.7

998.6

В том числе







Обрабатывающие производства

227.9

221.6

Из них:







Производство кокса и нефтепродуктов

30.1

29.1

В том числе: производство нефтепродуктов

29.9

27.9

Источник: Федеральная служба госстатистики

Рисунок 4.5




^ Таблица 4.9

Просроченная задолженность по кредитам банков и займам
по состоянию на 01.07.2008 года





Млрд. руб.

В % к 01.07.2007 года

Всего

62.0

96.3

В том числе







Обрабатывающие производства

21.6

95.8

Из них:







Производство кокса и нефтепродуктов

5.1

113.8

В том числе: производство нефтепродуктов

5.1

113.8

Источник: Федеральная служба госстатистики


Таблица 4.10

Коэффициенты платежеспособности и финансовой устойчивости организаций
по видам экономической деятельности по состоянию на 01.07.2008 года





^ Коэффициенты текущей ликвидности

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами

Коэффициент автономии

Всего

176.2

-12.1

47.1

В том числе










Обрабатывающие производства

162.0

-3.8

41.5

Из них:










Производство кокса и нефтепродуктов

214.1

-3.2

48.7

В том числе:










Производство нефтепродуктов

214.4

-2.9

48.5

Источник: Федеральная служба госстатистики

^

5. компании отрасли

5.1. обзор компаний


РИТЭК

Юридическое наименование: ОАО «РИТЭК».

Почтовый адрес: 628486, Тюменская обл., Ханты-Мансийский АО, г. Когалым, ул. Ноябрьская, д. 7.

Телефон: (495) 424-76-05.

Факс: (495) 424-77-15.

E-mail: info@ritek.ru.

Web: www.ritek.ru


О
Общая характеристика
ткрытое акционерное общество «Российская инновационная топливно-энергетическая компания» (ОАО «РИТЭК») является нефтедобывающим предприятием, помимо добычи нефти специализирующемся на широкомасштабном применении инновационных технологий и оборудования. По объемам добычи компания относится к числу средних российских нефтедобывающих предприятий. На долю РИТЭКа приходится 0.6% всей добываемой в России нефти. Компания входит в структуру добывающих предприятий вертикально-интегрированной нефтяной компании ОАО «ЛУКОЙЛ».

Российская инновационная топливно-энергетическая компания была образована в 1992 году с целью создания конкурентной среды для зарубежных сервисных компаний и восстановления фонда бездействующих скважин на российских нефтяных месторождениях. Впоследствии было принято решение о получении статуса компании-недропользователя и приобретении собственных лицензионных месторождений и участков. В 1994 году РИТЭК получил первую лицензию на добычу нефти и газа на Восточно-Перевальном месторождении в районе Когалыма и приступил к формированию собственных нефтегазодобывающих управлений, созданию производственных баз и строительству необходимых элементов инфраструктуры.

В настоящее время РИТЭК специализируется на разработке нефтяных месторождений в Западной Сибири (Ханты-Мансийский, Ямало-Ненецкий АО) и Республике Татарстан, а также на добыче нефти с использованием новых технологий повышения нефтеотдачи и комплексных методов эффективного освоения трудноизвлекаемых запасов. Кроме того, компания занимается разработкой, производством и внедрением новых технологий нефтедобычи, реагентов, а также современной нефтепромысловой техники и оборудования.

ОАО «РИТЭК» является владельцем 32 месторождений, причем характеристики разрабатываемых месторождений, а именно их малая продуктивность, сложная геологическая структура, сложность извлекаемости запасов, подразумевают активное внедрение инновационных методов нефтедобычи. Это во многом и определяет специфичный профиль РИТЭКа. Совокупные запасы месторождений РИТЭК категории ВС1+С2 составляют около 1625 млн. т нефти и 2 млрд. куб. м газа.

На предприятии на конец I полугодия 2008 года работало 3690 чел.


А
^ Приватизация и структура акционерного капитала
О «РИТЭК» было образовано в 1998 году. В связи созданием АО была проведена эмиссия 4275000 обыкновенных и 250000 привилегированных акций номиналом 0.7 руб.

В настоящее время уставный капитал компании составляет 101508.4 тыс. руб. Он поделен на 144762000 обыкновенных (99.83% УК) и 250000 привилегированных акций номиналом 0.7 руб. Реестр акционеров ведет ОАО «Регистратор НИКойл» (г. Москва). Общее количество лиц, зарегистрированных в реестре акционеров на 1 июля 2008 года, составляет 6172, в том числе 10 номинальных держателей.

По состоянию на 1 июля 2008 года крупнейшим фактическим акционером компании является ОАО «Лукойл», которому принадлежит 74.86% УК РИТЭКа.

Структура УК РИТЭКа на 1 июля 2008 года приведена на рисунке 5.1.

Рисунок 5.1



*номинальный держатель


Акции РИТЭКа обращаются на организованном рынке. По состоянию на 6 октября 2008 года капитализация компании составила $868.6млн., и сократилась по сравнению с концом 2007 года на 41%. Динамика изменения капитализации компании приведена на рисунке 5.2.

Рисунок 5.2




По итогам 2007 года дивидендов компания не выплачивала. По итогам 2006 года РИТЭК выплатил по 0.7 руб. на каждую обыкновенную и привилегированную акции.

История дивидендных выплат приведена в таблице 5.1.

Таблица 5.1

История дивидендных выплат АО «РИТЭК»

Тип акции

2001

2002

2003

2004

2005

2006

Обыкновенная акция, руб.

0.7

0.7

1.28



0.7

0.7

Привилегированная акция, руб.

0.7

0.7

0.7



0.7

0.7


ОАО «РИТЭК» владеет капиталом других предприятий. Компании, в УК которых участвует РИТЭК, представлены в таблице 5.2.

Таблица 5.2

Участие ОАО «РИТЭК» в капитале других предприятий

Компания

Доля в УК, %

ЗАО «РИТЭККубаньнефтемаш»

100%

ЗАО «РИТЭК трейдинг»

100%

^ ООО «РИТЭК-ИТЦ»

100%

ООО «РИТЭК-ЭНПЦ»

99%

ООО «СИС-Технология»»

29%


О
Производство
сновным направлением деятельности ОАО «РИТЭК» является добыча нефти. Помимо этого компания занимается разработкой технологий повышения нефтеотдачи, комплексных методов эффективного освоения трудноизвлекаемых запасов, производством и внедрением этих технологий, а также участвует в создании современной нефтепромысловой техники и оборудования

ОАО «РИТЭК» принадлежит 30 лицензий на право пользования недрами (32 месторождения), в том числе 11 месторождений на территории Республики Татарстан, 4  на территории Ямало-Ненецкого автономного округа и 15 на территории Ханты-Мансийского автономного округа – Югры.

Суммарные текущие геологические запасы категорий ВС1+С2 по месторождениям РИТЭКа составляют по нефти 1625 млн. т, а по природному газу более 2 млрд. куб м. Ресурсы углеводородного сырья составляют 1038 млн. т нефти, 3 млн. т конденсата и 17 млрд. куб м газу. Текущие геологические запасы и ресурсы углеводородного сырья составляют 2683 млн. т.

По итогам 2007 года ОАО «РИТЭК» добыло 2.748 млн. т нефти, что на 6.3% больше добычи в 2006 году. В эксплуатацию было введено 110 новых эксплуатационных скважин.

В январе-июне 2008 года компанией было добыто около 1435тыс. т нефти Структура добычи нефти по месторождениям по итогам 9 мес. 2006 года показана в таблице 5.3. Динамика добычи приведена на рисунке 5.3

Таблица 5.3

Добыча нефти ОАО «РИТЭК» по итогам 6 месяцев 2008 года

Месторождение

Объем добычи, тыс. т

Восточно-Перевальное

231.1

Выинтойское

43.5

Кислорское

8.7

Средне-Лыхминское

добыча не ведется

Сергинское

101.5

Курраганское

117.3

Средне-Хулымское

435.3

Южно-Хулымское

3.2

Сандибинское

74.6

Лензитское

0

Южно-Конитлорское

добыча не ведется

Западно-Котухтинское

2.2

Енорусскинское

65.9

Киязлинское

38.6

Мельниковское

77.6

Черемуховское

88.6

Луговое

25

Озерное

9.6

Кучуковское

4

Владимировское

0.1

Северо-Кадеевское

0

Киче-Наратское Мензелинский л.у.

2.9

Дружбинское Мензелинский л.у.

2.9

Мензелинское

45.9

Чекалдинское Агрызский л.у.

1.1

Галяновский

37.1

Средне-Назымский

18

Апрельский

0

Центральный

добыча не ведется

Большой

0

Ольховский

добыча не ведется
  1   2   3   4   5   6



Скачать файл (1372 kb.)

Поиск по сайту:  

© gendocs.ru
При копировании укажите ссылку.
обратиться к администрации